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하나금융투자에서 22일 다산네트웍스(039560)에 대해 "DZS의 옵텔리언 인수로 10년간 노력 곧 결실 맺을 듯"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 18,000원을 내놓았다.

하나금융투자 김홍식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 39%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 다산네트웍스(039560)에 대해 "1) DZS의 옵텔리언사 인수로 Tier 1급 통신사로의 장비 직납이 곧 이루어질 전망이고, 2) 공격적 시장 확대 전략/키마일 구조조정 여파로 올해 이익 측면에서는 시장 기대치를 하회할 전망이나 장기적으로는 글로벌 SI와 견줄만한 회사로 급성장이 예상되며, 3)올해는 미국과 더불어 국내에서 큰 성과가 기대되고, 4) 국내 학내망/공공 와이파이 부문에서의 수주 가능성이 높아 올해 정부 디지털 뉴딜 정책의 실질적인 수혜주로 급부상할 전망. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "다산네트웍스 2021년 실적은 당초 예상보다 부진할 전망. DZS가 사업 확장에 나서면서 관련비용 증가가 예상되며 키마일구조 조정에 본격적으로 나설 것으로 관측되기 때문. 하지만 주가는 오히려 크게 상승할 것으로 예상함. 가장 막강한 재료인 미국 통신사 진출이 올해 가시화될 것이기 때문. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년3월 9,000원까지 내려갔다가 2020년9월 23,000원을 최고점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 18,000원으로 한단계 하향조정되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 18,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2021.01.22 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2020.11.11 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2020.11.02 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2020.09.25 목표가 18,000 투자의견 BUY

- 2020.09.02 목표가 23,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.01.22 목표가 18,000 투자의견 BUY 하나금융투자