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- 업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 없어 - 관련종목들 상승 우위, 비금속업종 +1.86% - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.64%로 적정수준 - 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 15.48% - 투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세 - 주요 매물구간인 4,175원선이 지지대로 작용.

업종지수와 비교해서 위험대비 수익률 좋다고 할 수 없어 4일 오후 12시25분 현재 전일대비 6.61% 오른 4,515원을 기록하고 있는 삼표시멘트는 지난 1개월간 10.93% 상승했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 3.1%를 기록했다. 이는 비금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼표시멘트의 월간 주가수익률과 변동성 모두 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 삼표시멘트의 위험을 고려한 수익률은 3.5를 기록했는데, 변동성과 주가상승률이 모두 적정 수준을 유지하면서 위험대비 수익률도 중간 수준을 나타냈다. 다만 비금속업종의 위험대비수익률 6.0보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼표시멘트가 속해 있는 비금속업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
앤디포스	1위	4.5%	1위	98.3%	1위	21.8
포스코켐텍	2위	3.4%	2위	18.6%	2위	5.4
삼표시멘트	3위	3.1%	3위	10.9%	3위	3.5
유진기업	4위	3.1%	4위	4.0%	4위	1.3
원익QnC	5위	2.7%	5위	-3.1%	5위	-1.1
코스닥	-	0.9%	-	-2.0%	-	-2.2
비금속	-	2.3%	-	13.8%	-	6.0

관련종목들 상승 우위, 비금속업종 +1.86%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 비금속업종은 1.86% 상승중이다.

유진기업	6,950원 ▲180(+2.66%)	앤디포스	12,850원 ▲1600(+14.22%)
포스코켐텍	70,100원 ▲1100(+1.59%)	원익QnC	15,800원 ▼200(-1.25%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 9.8%로 업종평균 상회. PER은 14.28로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.73으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼표시멘트는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있고, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	삼표시멘트	포스코켐텍	원익QnC	유진기업	앤디포스
ROE	5.1	16.2	15.4	10.3	10.3
PER	14.3	38.0	13.9	6.9	16.2
PBR	0.7	6.2	2.2	0.7	1.7
기준년월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월	2018년6월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 9월19일부터 전일까지 기관이 7거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 55,440주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 95,777주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 우위를 보이면서 151,217주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.64%로 적정수준 최근 한달간 삼표시멘트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.64%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.94%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 15.48% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 82.71%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 15.48%를 보였으며 기관은 1.79%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 79.43%로 가장 높았고, 외국인이 19.33%로 그 뒤를 이었다. 기관은 1.22%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 상승추세를 유지한 채 단기적으로도 상승패턴을 만들고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 4,175원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 4,175원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,175원대는 전체 거래의 21.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 4,275원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 4,275원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 4,275원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.