thinkpool

- 위험대비 수익률 -0.2로 상위권, 업종평균치보다 높아 - 관련종목들도 일제히 하락, 반도체업종 -3.22% - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 - 주가등락폭 크고, 주주들의 손바뀜도 잦아 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 주요 매물구간인 9,370원선이 저항대로 작용

위험대비 수익률 -0.2로 상위권, 업종평균치보다 높아 29일 오전 11시10분 현재 전일대비 3.8% 하락하면서 8,870원을 기록하고 있는 루멘스는 지난 1개월간 0.56% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 2.7%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 루멘스의 주가가 월간기준으로 선방하는 모습을 보이면서 변동성도 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 루멘스의 위험을 고려한 수익률은 -0.2를 기록했는데, 주가 약세를 보였지만 변동성이 낮았기 때문에 위험대비 수익률은 상대적으로 높은 수준을 유지했다. 또한 코스닥업종의 위험대비수익률 -0.3보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 루멘스가 속해 있는 코스닥업종은 반도체지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
덕산하이메탈	1위	3.8%	3위	-5.6%	3위	-1.4
주성엔지니어링	2위	3.3%	4위	-6.4%	4위	-1.9
네패스	3위	3.0%	1위	0.0%	1위	0.1
루멘스	4위	2.7%	2위	-0.6%	2위	-0.2
소디프신소재	5위	1.7%	5위	-9.4%	5위	-5.5
반도체	-	1.7%	-	-0.6%	-	-0.3
코스닥	-	1.3%	-	-0.4%	-	-0.3

관련종목들도 일제히 하락, 반도체업종 -3.22%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 반도체업종은 3.22% 하락하고 있다.

소디프신소재	82,700원 ▼2300(-2.71%)	네패스	14,100원 ▼600(-4.08%)
주성엔지니어링	15,400원 ▼750(-4.64%)	덕산하이메탈	12,750원 ▼750(-5.56%)

11월17일에 루멘스 3/4분기(2009년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	429.0억	21.2억	22.7억
직전분기 대비	85.2% 증가	910.0% 증가	319.6% 증가
전년동기 대비	95.9% 증가	38.6% 증가	979.0% 증가

[재무분석 특징]

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 루멘스는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER과 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 유지하고 있다.

	루멘스	주성엔지니어링	덕산하이메탈	네패스	소디프신소재
ROE	-0.1	-15.3	1.1	8.5	21.1
PER	-	-	518.8	26.9	20.5
PBR	6.8	3.0	5.4	2.3	4.3
기준년월	2009년9월	2009년9월	2009년9월	2009년9월	2009년9월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 전일까지 외국인이 4일 연속, 기관이 3일 연속 각각 동종목을 순매도 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 167,092주를 순매수했고, 기관도 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 216,014주를 순매수했다. 반면 개인들은 초반에 동종목을 순매도한 이후에 근래에는 순매도량을 줄이면서 383,106주를 순매도한 것으로 나타났다. 주가등락폭 크고, 주주들의 손바뀜도 잦아 최근 한달간 루멘스의 매매회전율을 분석한 결과 18일에 1번 꼴로 주식의 주인이 바뀐 것으로 나타났다. 회전율이 높은 경우 유동성이 좋다고 할 수 있으나 이런경우 주가변동이 심한 경우가 많아 주의가 요구된다. 동종목의 경우도 일평균 주가변동률이 8.12%에 달해 장중 주가변동이 상당히 크다는 것을 알 수 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 93.74%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 3.76%를 보였으며 외국인은 2.48%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 95.27%로 가장 높았고, 기관이 3.17%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 1.55%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기추세는 꺽인 상황이지만 장기적 상승추세는 유효한 시점이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 9,370원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 9,370원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 9,370원대는 전체 거래의 20.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 9,560원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 9,370원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 9,370원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.