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SK증권에서 18일 SK(034730)에 대해 "실적개선이 시작됐다"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 340,000원을 내놓았다.

SK증권 최관순 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 SK증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 26.6%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

SK증권에서 SK(034730)에 대해 "1Q21 흑자전환에 성공한 SK 이노베이션은 올해 44.2% 주가가 상승하며 시가총액 기준 7.8 조원 가량이 증가했음. SK 는 SK 이노베이션 지분 33.4%를 보유하고 있어 NAV 는 2.6 조원이 증가했음. SK 텔레콤과 SKC 도 올해 각각 15.1%, 36.2% 주가가 상승하며 SK NAV 상승을 견인했다. 그럼에도 불구하고 SK 주가 상승률은 11.6%에 불과해 여전히 주가 상승여력이 높다고 판단함. "라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "1Q21 실적은 매출액 22 조 2498 억원(-5.2% yoy), 영업이익 1 조 5,447 억원(흑자전환 yoy, OPM: 6.9%). 전년동기 대비 영업이익이 흑자전환 했을 뿐 아니라 시장 예상치 대비 64% 상회한 호실적. 2021 년 SK 의 연간 영업이익 5조 1,381억원으로 추정되며 2022 년에도 23.4% 증가한 6 조 3,402 억원으로 빠르게 수익성 개선이 예상됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

SK증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년7월 390,000원까지 높아졌다가 2020년12월 340,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 340,000원으로 제시되고 있다.

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 340,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 13.7%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 450,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2021.05.18 목표가 340,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.12.22 목표가 340,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.03 목표가 390,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.05.18 목표가 340,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2021.05.03 목표가 420,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2021.04.22 목표가 400,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2021.04.05 목표가 450,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권