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- 관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 - 관련종목들은 상승 우세, 화학업종 +0.48% - 증권사 목표주가 9,750원, 현재주가 대비 35% 추가 상승여력 - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.91%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세 - 주요 매물구간인 7,890원선이 저항대로 작용

관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 13일 오전 10시25분 현재 전일대비 0.69% 하락한 7,210원으로 보합권에 머물러 있는 동성화인텍은 지난 1개월간 14.88% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.2%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 동성화인텍의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가하락률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 동성화인텍의 위험을 고려한 수익률은 -12.3을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률 0.7보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 동성화인텍이 속해 있는 코스닥업종은 화학지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력이 떨어지면서 업종상승률도 미진했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
이엔에프테크놀로지	1위	4.5%	3위	7.0%	3위	1.5
에이씨티	2위	4.4%	5위	-19.3%	4위	-4.3
티케이케미칼	3위	4.2%	2위	25.1%	2위	5.9
나노신소재	4위	4.1%	1위	33.0%	1위	8.0
동성화인텍	5위	1.2%	4위	-14.9%	5위	-12.3
화학	-	1.6%	-	8.3%	-	5.1
코스닥	-	1.0%	-	0.7%	-	0.7

관련종목들은 상승 우세, 화학업종 +0.48%

이 시각 현재 관련종목들은 상승이 우세한 가운데 화학업종은 0.48% 상승중이다.

티케이케미칼	2,440원 ▲55(+2.31%)	에이씨티	28,400원 ▲850(+3.09%)
이엔에프테크놀로지	14,450원 0 (0.00%)	나노신소재	26,400원 ▲2400(+10.00%)

증권사 목표주가 9,750원, 현재주가 대비 35% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 동성화인텍의 평균 목표주가는 9,750원이다. 현재 주가는 7,210원으로 2,540원(35%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사 투자의견을 보면 한국증권의 조철희 에널리스트가 " 전방산업 회복을 기다리며…, ..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 9,500원을 제시했다.

2월12일에 동성화인텍 4/4분기(2014년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	1,160.0억	46.0억	24.0억
직전분기 대비	0.5% 감소	37.7% 감소	58.0% 감소
전년동기 대비	27.8% 증가	43.3% 증가	370.6% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 4.7%로 업종평균 수준.PER은 18.58로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.89임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 동성화인텍은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	동성화인텍	이엔에프테크놀로지	에이씨티	나노신소재	티케이케미칼
ROE	10.2	10.1	13.9	5.0	8.3
PER	18.6	18.0	31.5	52.6	12.4
PBR	1.9	1.8	4.4	2.7	1.0
기준년월	2014년12월	2014년12월		2014년12월	2014년12월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 기관이 6일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 6일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 97,951주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 367,896주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 465,847주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.91%로 적정수준 최근 한달간 동성화인텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.91%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.06%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 84.79%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 12.18%를 보였으며 기관은 3.01%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 83.24%로 가장 높았고, 외국인이 11.03%로 그 뒤를 이었다. 기관은 5.71%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭을 키우면서 침체상태에 빠져들고 있고 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 7,890원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 7,890원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 7,890원대는 전체 거래의 23.5%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,050원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 7,890원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 7,890원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.