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- 관련종목들과 비교해서 변동성이 커도 상승률은 낮은 편 - 관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.83% - 증권사 목표주가 16,500원, 현재주가 대비 62% 추가 상승여력 - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 1.56%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 20.27% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 10,850원선이 저항대로 작용

관련종목들과 비교해서 변동성이 커도 상승률은 낮은 편 25일 오후 12시50분 현재 전일대비 3.79% 하락하면서 10,150원을 기록하고 있는 동성화인텍은 지난 1개월간 23.11% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 4%를 기록했다. 이는 코스닥 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 동성화인텍의 월간 변동성이 상대적으로 커짐과 함께 주가도 마이너스를 보이며 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 동성화인텍의 위험을 고려한 수익률은 -5.7을 기록했는데, 변동성이 높고 주가는 약세를 기록하면서 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 보였다. 게다가 코스닥업종의 위험대비수익률 1.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 동성화인텍이 속해 있는 코스닥업종은 화학지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 코스닥업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
바이오랜드	1위	4.1%	1위	28.0%	1위	6.8
동성화인텍	2위	4.0%	5위	-23.1%	5위	-5.7
라이온켐텍	3위	3.3%	2위	15.7%	2위	4.7
티케이케미칼	4위	3.2%	3위	8.8%	3위	2.7
디엔에프	5위	2.3%	4위	-1.2%	4위	-0.5
화학	-	0.9%	-	-1.4%	-	-1.5
코스닥	-	0.8%	-	1.0%	-	1.2

관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.83%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 화학업종은 0.83% 상승중이다.

라이온켐텍	33,550원 ▼50(-0.15%)	디엔에프	16,050원 ▼50(-0.31%)
바이오랜드	22,150원 ▲750(+3.50%)	티케이케미칼	2,475원 ▲245(+10.99%)

증권사 목표주가 16,500원, 현재주가 대비 62% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 동성화인텍의 평균 목표주가는 16,500원이다. 현재 주가는 10,150원으로 6,350원(62%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 대우증권의 박승현 에널리스트가 " 2분기 실적 양호, 하반기 수주 모멘텀 기대 여전, ..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 16,500원을 제시했고, LIG증권의 양형모 에널리스트가 " 2014년 창립 이래 최대 순이익 창출 기대, 3분기부터 영업이익 80억원 이상 기록하면서 2014년은 창립 이래 최대 순이익을 창출할 전망. 국내 조선소의 LNG선 수주는 이르면 9월부터 시작. LNG선 수주 증가는 향후 3년간 지속될 전망..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 17,500원을 제시했다.

8월18일에 동성화인텍 2/4분기(2014년4월~6월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
2/4분기	1,017.9억	64.6억	73.7억
직전분기 대비	12.7% 감소	12.5% 감소	29.1% 증가
전년동기 대비	12.1% 증가	101.2% 증가	1345.1% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 4.65%로 업종평균 수준.PER은 38.2로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.39로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 동성화인텍은 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	동성화인텍	바이오랜드	디엔에프	라이온켐텍	티케이케미칼
ROE	8.9	10.6	-17.5	-	-9.9
PER	38.2	27.8	-	-	-
PBR	3.4	3.0	8.5	4.8	1.0
기준년월	2014년3월	2014년3월	2014년3월		2014년3월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 8월21일부터 전일까지 기관이 2거래일 연속 순매도를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 289,069주를 순매도했고, 기관도 매도 우위를 보이면서 270,495주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매기를 떨어뜨리면서도 559,564주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 1.56%로 적정수준 최근 한달간 동성화인텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.56%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 6.07%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 20.27% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 67.7%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 20.27%를 보였으며 외국인은 12.02%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 66.62%로 가장 높았고, 기관이 21.72%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 11.64%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 10,850원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 10,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 10,850원대는 전체 거래의 22.9%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 11,200원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 10,850원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 10,850원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[종목동향]

* LNG FPSO 초저온보냉재 및 장비 공급에 관한 계약을 Petroliam Nasional Berhad와 129.6억원에 체결 (2014년8월18일)* LNG수송선 화물창용 초저온보냉재 공급에 관한 계약을 삼성중공업(주)와 618.8억원에 체결 (2014년8월8일)

[포인트검색]

동성화인텍 집합투자업자등의 의결권행사
동성화인텍 단일판매ㆍ공급계약체결(자율공시)
8월21일 :8월18일 :