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하나증권에서 17일 LG유플러스(032640)에 대해 "2Q 프리뷰 - QoQ 실적 회복 전망, 저점 매수 추천"라며 투자의견을 'NEUTRAL'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 13,000원을 내놓았다.

하나증권 김홍식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'NEUTRAL'의견은 하나증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

하나증권에서 LG유플러스(032640)에 대해 "투자의견 중립, 12개월 목표주가 13,000원을 유지. 영업전산시스템 관련 무형자산상각비 부담으로 2024년에도 연결 영업이익 감소가 불가피할 전망이기 때문. 하지만 2분기 실적 시즌에 투자 전략상으로는 하락 시마다 LGU+ 저점 매수에 나설 것을 권함. 이미 2024년 실적 부진 가능성을 대다수 투자가들이 인지하고 있는 데다가 기대배 당수익률로 보면 락바텀 수준의 주가이며 7월 조세 정책 발표 이후 LGU+가 장기 주주이익 환원 계획 발표와 더불어 실제 자사주 취득 및 소각에 나설 가능성이 있기 때문. 현재 주가 수준으로 보면 조그마한 호재에도 주가가 반등을 시도할 가능성이 높아 매도하기 보단 배당 투자를 염두에 둔 장기 매수에 나서는 전략이 좀 더 유리해 보임."라고 분석했다.

또한 하나증권에서 "2024년 2분기 연결 영업이익은 2,673억원(-7% YoY, +21% QoQ)으로 컨센서스(영업이익 2,551억원)를 상회하는 영업 실적을 기록할 전망. 비록 전년동기대비 영업이익 감소이지만 나쁘지 않은 실적으로 평가받을 것으로 예상되는데 올해 분기별 무형자산상각비 (영업전산시스템 관련) 200억원 이상의 증가 효과가 있다는 점을 감안."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 조금 하향조정되고 있다. 목표주가는 2023년6월 15,000원까지 높아졌다가 2023년12월 11,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 13,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 하나증권에서 발표된 'NEUTRAL'의견 및 목표주가 13,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 14,500원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한투자증권은 투자의견 'TRADING BUY(유지)'에 목표주가 11,000원을 제시한 바 있다.

[하나증권 투자의견 추이]

- 2024.07.17 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL

- 2024.06.26 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL

- 2024.05.30 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL

- 2024.05.22 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL

- 2024.05.10 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.07.17 목표가 13,000 투자의견 NEUTRAL 하나증권

- 2024.07.17 목표가 11,500 투자의견 HOLD 삼성증권

- 2024.07.12 목표가 13,000 투자의견 BUY 유안타증권

- 2024.07.10 목표가 13,500 투자의견 BUY DB금융투자