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- 위험대비수익률 -12.0으로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 - 관련종목들 상승 우위, 철강금속업종 -0.39% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.19%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가, 거래량, 투심 모두 침체권 - 주요 매물구간인 4,200원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -12.0으로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 17일 오후 12시55분 현재 전일대비 0.67% 상승한 3,740원으로 보합권에 머물러 있는 황금에스티는 지난 1개월간 13.23% 하락했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 1.1%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 황금에스티의 주가가 월간기준으로 선방했던 모습을 보임과 동시에 변동성도 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 황금에스티의 위험을 고려한 수익률은 -12.0을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 철강금속업종의 위험대비수익률인 -10.4보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 황금에스티가 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
금강공업	1위	2.4%	1위	-10.1%	1위	-4.1
대호에이엘	2위	2.4%	4위	-21.8%	3위	-9.0
만호제강	3위	2.1%	3위	-15.5%	2위	-7.3
DSR제강	4위	2.0%	5위	-25.8%	5위	-12.9
황금에스티	5위	1.1%	2위	-13.2%	4위	-12.0
코스피	-	0.9%	-	-6.9%	-	-7.6
철강금속	-	1.0%	-	-9.4%	-	-10.4

관련종목들 상승 우위, 철강금속업종 -0.39%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 상승종목이 더 많지만 철강금속업종은 0.39% 하락중이다.

대호에이엘	2,300원 ▲50(+2.22%)	DSR제강	3,330원 ▼20(-0.60%)
만호제강	15,000원 ▲300(+2.04%)	금강공업	10,700원 ▲250(+2.39%)

3월31일에 황금에스티 4/4분기(2011년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	483.1억	11.4억	21.2억
직전분기 대비	5.8% 증가	16.6% 감소	흑자전환
전년동기 대비	13.6% 증가	60.4% 감소	31.4% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 7.26%로 업종평균 상회. PER은 5.23으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.35로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 황금에스티는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	황금에스티	만호제강	대호에이엘	DSR제강	금강공업
ROE	6.6	5.7	21.3	11.0	0.1
PER	5.2	5.5	7.2	4.7	256.7
PBR	0.4	0.3	1.5	0.5	0.3
기준년월	2011년9월	2011년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 5월15일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 1,478주를 순매도했고, 기관도 매도 우위를 보이면서 1,955주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매기를 떨어뜨리면서도 3,433주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.19%로 적정수준 최근 한달간 황금에스티의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.19%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 3.08%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 96.92%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 2.79%를 보였으며 기관은 0.27%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 98.79%로 가장 높았고, 외국인이 1.11%로 그 뒤를 이었다. 기관은 0.08%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 침체권

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭을 키우면서 침체상태에 빠져들고 있고 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 계속된 하락으로 인해 불안한 심리가 팽배해지고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 4,200원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 4,200원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,200원대는 전체 거래의 21.8%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 4,135원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 4,135원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 4,135원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

(주)황금에스티 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)(한국채택국제회계기준적용기업)
5월15일 :