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- 관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 - 관련종목들은 하락 우위, 철강금속업종 -0.79% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.42%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세 - 주요 매물구간인 4,750원선이 저항대로 작용

관련종목들 가운데 위험도는 높지만 성과는 나빠 4일 오전 9시5분 현재 전일대비 1.03% 오른 4,430원을 기록하고 있는 황금에스티는 지난 1개월간 11.13% 하락했다. 동기간 동안 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 0.9%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 황금에스티의 월간 주가등락률이 마이너스에 머물고 있지만 변동성은 가장 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 황금에스티의 위험을 고려한 수익률은 -12.3을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 철강금속업종의 위험대비수익률 -6.4보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 황금에스티가 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
배명금속	1위	7.8%	1위	34.7%	1위	4.4
DSR제강	2위	3.2%	2위	12.3%	2위	3.8
하이스틸	3위	2.8%	5위	-17.1%	4위	-6.1
금강공업	4위	2.6%	4위	-14.0%	3위	-5.3
황금에스티	5위	0.9%	3위	-11.1%	5위	-12.3
코스피	-	0.6%	-	2.1%	-	3.5
철강금속	-	1.0%	-	-6.4%	-	-6.4

관련종목들은 하락 우위, 철강금속업종 -0.79%

이 시각 현재 관련종목 중에서는 하락종목이 더 많은 가운데 철강금속업종이 0.79% 하락하고 있다.

DSR제강	4,570원 ▼10(-0.22%)	배명금속	586원 0 (0.00%)
금강공업	12,300원 ▼100(-0.81%)	하이스틸	40,850원 ▼350(-0.85%)

3월31일에 황금에스티 4/4분기(2011년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	483.1억	11.4억	21.2억
직전분기 대비	5.8% 증가	16.6% 감소	흑자전환
전년동기 대비	13.6% 증가	60.4% 감소	31.4% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 7.26%로 업종평균 상회. PER은 5.52로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.36으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 황금에스티는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	황금에스티	DSR제강	배명금속	금강공업	하이스틸
ROE	6.6	11.0	-2.9	0.1	-6.7
PER	5.5	6.1	-	289.1	-
PBR	0.4	0.7	0.6	0.3	0.5
기준년월	2011년9월	2011년9월	2011년9월	2011년9월	2011년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 3월26일부터 전일까지 기관이 7거래일 연속 동종목을 내다 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 26,460주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 104,170주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 130,630주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.42%로 적정수준 최근 한달간 황금에스티의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.42%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.85%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 92.56%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 5.31%를 보였으며 외국인은 2.12%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 90.17%로 가장 높았고, 기관이 8.19%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 1.62%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭을 키우면서 침체상태에 빠져들고 있고 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기 추세선이 하락반전한 이후에 저항선 역할을 하며 단기반등을 억제하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 4,750원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 4,750원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 4,750원대는 전체 거래의 13%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 4,345원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제1매물대 저항구간인 4,750원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제2매물대 지지대인 4,345원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 4,345원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 4,345원대의 지지가능성과 4,750원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

(주)황금에스티 정기주주총회결과
3월22일 :