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- 위험대비수익률 -5.9로 하위권, 업종지수보다 높아 - 관련종목들은 상승 우위, 철강금속업종 -0.16% - 황금에스티_턴어라운드 가능성이 엿보임 - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 0.36%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통 - 주요 매물구간인 7,270원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -5.9로 하위권, 업종지수보다 높아 11일 오후 2시10분 현재 전일대비 2.57% 하락하면서 5,680원을 기록하고 있는 황금에스티는 지난 1개월간 17.32% 하락했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 황금에스티의 월간 변동성이 상대적으로 커지면서 주가등락률은 마이너스를 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 황금에스티의 위험을 고려한 수익률은 -5.9를 기록했는데, 변동성이 높고 주가는 약세를 기록하면서 위험대비 수익률은 저조한 모습을 보였다. 그러나 철강금속업종의 위험대비수익률 -7.1보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 황금에스티가 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
서원	1위	4.5%	3위	-9.8%	2위	-2.1
황금에스티	2위	2.9%	4위	-17.3%	4위	-5.9
한국주철관	3위	2.4%	5위	-20.0%	5위	-8.3
만호제강	4위	2.3%	2위	-7.8%	3위	-3.3
동양철관	5위	2.2%	1위	-1.0%	1위	-0.4
코스피	-	1.6%	-	-14.4%	-	-9.0
철강금속	-	1.8%	-	-12.8%	-	-7.1

관련종목들은 상승 우위, 철강금속업종 -0.16%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 철강금속업종은 0.16% 하락하고 있다.

서원	2,995원 ▲5(+0.17%)	만호제강	16,600원 ▲200(+1.22%)
한국주철관	3,190원 ▼175(-5.20%)	동양철관	887원 ▲16(+1.84%)

[재무분석 특징]

턴어라운드 가능성이 엿보임. 영업이익률 최근 회복세를 보이며 현재 8.8%로 업종평균 상회. 유동성 약화되고 있음. 안정성지표 확인이 필요한 시점. PER은 5.04로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.63으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 황금에스티는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	황금에스티	한국주철관	서원	동양철관	만호제강
ROE	12.4	1.3	22.4	3.1	7.6
PER	5.0	28.3	3.5	24.8	4.5
PBR	0.6	0.4	0.8	0.8	0.3
기준년월	2010년12월	2010년12월	2010년12월	2010년12월	2010년12월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 전일 외국인과 기관이 각각 1,680주, 420주를 순매수 했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 13,033주를 순매수했고, 개인들도 매수반전의 모습을 보이며 4,957주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 순매도로 돌아서면서 17,990주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.36%로 적정수준 최근 한달간 황금에스티의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.36%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 4.11%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 96.79%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 2.41%를 보였으며 기관은 0.79%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 93.35%로 가장 높았고, 외국인이 4.76%로 그 뒤를 이었다. 기관은 1.87%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 관점에서 불완전 정배열상태를 보이며 하락으로 추세전환 신호가 나오고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 7,270원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 7,270원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 7,270원대는 전체 거래의 29.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 7,050원대의 매물대 또한 규모가 크기때문에 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 7,050원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 7,050원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

8월11일14시10분 :(주)황금에스티 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)(한국채택국제회계기준적용기업)