thinkpool

- 위험대비 수익율 0.7로 하위권 [변동성↓,수익률↓] 업종지수보다 낮아 - 관련종목들도 일제히 상승, 금속업종 +3.49% - 장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도 - 회전율과 주가등락폭에 특이사항 없어 - 주요 투자주체는 개인투자자

위험대비 수익율 0.7로 하위권 [변동성↓,수익률↓] 업종지수보다 낮아 12일인 오늘 전일대비 9.41% 상승한 18,600원으로 거래를 마친 황금에스티는 지난 1개월간 3% 상승했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 4%를 기록했다. 이는 금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 황금에스티의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가상승률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 황금에스티의 위험을 고려한 수익률은 0.7을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았으나 주가상승률 또한 높지 않았기 때문에 위험대비 수익률은 저조한 모습을 보여줬다. 게다가 금속업종의 위험대비수익률인 11.6보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 황금에스티가 속해 있는 금속업종은 코스닥지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
하이록코리아	2위	4.3%	1위	50.0%	1위	11.6
삼원테크	3위	4.3%	2위	18.4%	2위	4.2
삼영엠텍	4위	4.3%	3위	9.0%	3위	2.0
황금에스티	5위	4.0%	4위	3.0%	4위	0.7
쓰리쎄븐	1위	4.4%	5위	1.0%	5위	0.2
코스닥	-	1.4%	-	8.1%	-	5.7
금속	-	2.2%	-	25.6%	-	11.6

관련종목들도 일제히 상승, 금속업종 +3.49%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 상승하고 있는 가운데 금속업종은 3.49% 상승중이다.

삼영엠텍	17,400원 ▲800(+4.82%)	삼원테크	7,250원 ▲60(+0.83%)
하이록코리아	15,300원 ▲850(+5.88%)	쓰리쎄븐	14,400원 ▲100(+0.70%)

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 최근 회복세를 보이며 현재 15.89%로 업종평균 상회. 유동성 약화되고 있음. 안정성지표 확인이 필요한 시점. PER은 10.56으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 2.15임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 황금에스티는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	황금에스티	삼원테크	하이록코리아	쓰리쎄븐	삼영엠텍
ROE	20.4	10.4	21.4	-6.9	28.9
PER	10.6	30.6	23.3	-	24.1
PBR	2.2	3.2	5.0	6.2	7.0
기준년월	2007년3월	2007년3월	2007년3월	2007년3월	2007년3월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도 전일 외국인이 4,868주를 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매수 우위를 유지하면서 11,841주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 175,864주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 187,705주를 순매도했다. 회전율과 주가등락폭에 특이사항 없어 최근 한달간 황금에스티의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 2.07%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.11%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 93.53%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 3.59%를 보였으며 외국인은 2.86%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 97.14%로 가장 높았고, 기관이 2.06%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 0.78%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

[기술적 접근]

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기 반등의 모습이 나오고 있으나 20일, 60일 수급선의 저항이 만만치 않다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 18,850원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 또한 16,950원대에서 지지매물대가 비교적 큰 규모로 형성되어있습니다. 이중에서 18,850원대는 전체 거래의 14.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 16,950원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있습니다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제1매물대 저항구간인 18,850원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 18,850원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있을 것입니다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 18,850원대의 저항가능성과 16,950원대의 지지가능성을 중심으로 보시기 바랍니다.

[종목동향]

* 신고자 김종현 외5인, 황금에스티 지분 2.0% 감소, 보유지분 54.1% (2007년6월8일)
ⓒ 한경닷컴 & 씽크풀, 무단 전재 및 재배포 금지