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SK증권에서 24일 신세계인터내셔날(031430)에 대해 "쉽지 않은 업황 지속"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 22,000원을 내놓았다.

SK증권 형권훈 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 SK증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

SK증권에서 신세계인터내셔날(031430)에 대해 "3분기는 탑 다운과 바텀 업 두 관점에서 모두 쉽지 않은 상황이었음. 내수 소비는 예상 보다 더 부진했고, 실적을 캐리할 만한 브랜드의 성장은 부재했음. 동사에 대한 투자는 1) 내수 소비 업황의 반등 또는 2) 신규 브랜드의 성장의 관점에서 바라봐야 할 것. 한국 경기선행지수가 4 월 저점을 형성해 반등 중이고, 중국인 단체 관광 재개 효과가 4 분기부터 본격적으로 반영되기 시작하면서 내수 소비의 부진을 일부 만회할 것으로 전망. 내수 소비 업황이 최악을 지나고 있다는 점에서 주가 하락 시 매수 유효. 목표주가는 금리 상승을 반영해 22,000 원으로 하향하며, 투자의견 ‘매수’ 유지"라고 분석했다.

또한 SK증권에서 "3 분기 실적은 매출액 3,209 억 원(-17.2% YoY), 영업이익 96 억 원(-60.4% YoY, OPM 3.0%)으로 추정하며, 시장 컨센서스인 매출액 3,383 억원과 영업이익 149 억 원을 하회할 것"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 SK증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 22,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 7.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 28,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'TRADING BUY'에 목표주가 19,000원을 제시한 바 있다.

[SK증권 투자의견 추이]

- 2023.10.24 목표가 22,000 투자의견 BUY

- 2023.08.10 목표가 25,000 투자의견 BUY

- 2023.07.28 목표가 25,000 투자의견 BUY

- 2023.05.30 목표가 25,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.10.24 목표가 22,000 투자의견 BUY SK증권

- 2023.10.18 목표가 19,000 투자의견 TRADING BUY 미래에셋증권

- 2023.10.11 목표가 26,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2023.09.27 목표가 22,000 투자의견 BUY NH투자증권