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삼성증권에서 15일 KT(030200)에 대해 "성장통에는 시간이 약 "라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 34,000원을 내놓았다.

삼성증권 최민하, 곽효인 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 25.9%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 KT(030200)에 대해 "● 영업이익은 2,792억원으로 컨센서스 하회할 전망. 전분기대비 3% 줄어들 것으로 예상되 는데 마케팅비용, 상각비 등 증가와 3분기 납부하는 방송발전기금 때문 ● 금년 영업이익은 감익 예상. ARPU 상승세와 5G 가입자 비중이 높아짐에 따른 과열됐던 마케팅 경쟁의 점진적 안정화를 감안하면 20년 영업이익은 전년대비 증가 가능할 것 "라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "● 19년 배당수익률 4.1%로 배당메리트 존재. 마케팅비 증가에서 오는 단기 부담은 불가피. 5G 성장성, 인건비 증가폭 둔화, 부동산 수익 등 감안시 긴 호흡에서 매수 유지 "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 34,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 40,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 31,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2019.10.15 목표가 34,000 투자의견 BUY

- 2019.08.07 목표가 34,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.10.15 목표가 34,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2019.10.10 목표가 36,000 투자의견 BUY 메리츠종금증권

- 2019.10.10 목표가 36,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2019.10.02 목표가 34,000 투자의견 BUY(유지) 유진투자증권