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- 위험대비수익률 -2.3, 업종평균대비 성과 좋아 - 관련종목들도 하락 우위, 의료정밀업종 -1.37% - 증권사 목표주가 4,000원, 현재주가 대비 11% 추가 상승여력 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 1.26%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 주요 매물구간인 3,365원선이 지지대로 작용.

위험대비수익률 -2.3, 업종평균대비 성과 좋아 13일 오전 11시50분 현재 전일대비 3.49% 하락하면서 3,600원을 기록하고 있는 케이씨텍은 지난 1개월간 6.98% 하락했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 3%를 기록했다. 이는 의료정밀 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 케이씨텍의 월간 변동성이 상대적으로 커지면서 주가등락률은 마이너스를 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 케이씨텍의 위험을 고려한 수익률은 -2.3을 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 상대적으로 주가하락률이 낮아서 위험대비 수익률은 중간수준을 유지했다. 그럼에도 의료정밀업종의 위험대비수익률 -3.2보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 케이씨텍이 속해 있는 의료정밀업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
삼성이미징	1위	3.8%	5위	-31.4%	5위	-8.2
케이씨텍	2위	3.0%	4위	-7.0%	3위	-2.3
삼성테크윈	3위	2.8%	1위	0.7%	1위	0.2
미래산업	4위	2.7%	2위	-5.2%	2위	-1.9
디아이	5위	1.5%	3위	-5.8%	4위	-3.8
코스피	-	1.0%	-	-2.0%	-	-2.0
의료정밀	-	2.6%	-	-8.4%	-	-3.2

관련종목들도 하락 우위, 의료정밀업종 -1.37%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 의료정밀업종은 1.37% 하락하고 있다.

삼성테크윈	70,000원 ▼1500(-2.10%)	디아이	1,130원 ▼15(-1.31%)
삼성이미징	43,200원 ▲700(+1.65%)	미래산업	365원 ▼10(-2.67%)

증권사 목표주가 4,000원, 현재주가 대비 11% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 케이씨텍의 평균 목표주가는 4,000원이다. 현재 주가는 3,600원으로 400원(11%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 굿모닝신한증권의 김지수, 하준두 에널리스트가 " 실적회복에 대한 기대는 내년으로, 동사는 반도체 소재(Ceria slurry), 반도체 CMP/Single cleaner 장비, 태양전지 Grower 장비 등, 신규사업 확대에 주력하고 있으나, 그 중에서 Ceria slurry(작년 매출 3억원에서 올해는 100억원으로 증가)를 제외한 나머지 분야는 2010년 이후에나 동사 매출확대에 기여할 것으로 전망된다..." (이)라며 투자의견 중립에 목표주가: 4,000원을 제시했고, LIG증권의 김영준 에널리스트가 " 업황바닥에 이은 신규사업 효과 가시화, 최근 국내업체의 투자재개 가능성과 더불어 중국업체들의 신규투자, 그리고 신규사업의 매출이 본격화되며 상반기 실적을 바닥으로 하반기에는 실적 개선이 가능할 전망..." (이)라며 투자의견 N/R에 목표주가:원을 제시했다.

[재무분석 특징]

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 케이씨텍은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	케이씨텍	삼성이미징	삼성테크윈	디아이	미래산업
ROE	8.5	-	7.9	-2.7	-82.0
PER	10.2	-	51.0	-	-
PBR	0.9	-	4.0	0.3	1.5
기준년월	2009년3월		2009년3월	2009년3월	2009년3월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 7월3일부터 전일까지 기관이 6거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 271,191주를 순매수했고, 기관도 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 11,501주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도 우위로 반전되면서 282,692주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 1.26%로 적정수준 최근 한달간 케이씨텍의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.26%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.41%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 84.75%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 11.07%를 보였으며 외국인은 4.16%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 82.99%로 가장 높았고, 기관이 12.18%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 4.81%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 여전히 하락패턴을 보이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 3,365원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 3,365원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 3,365원대는 전체 거래의 16.5%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 3,755원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 전개하고 있지만, 지금 자리는 아래로 지지매물대보다는 위로 제2매물대 저항구간인 3,755원대에 보다 가까운 상황다. 향후 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 3,755원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 3,755원대의 저항가능성과 3,365원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.