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- 업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 낮아 - 관련종목들 상승 우세, 의료정밀업종 +1.61% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.31%로 적정수준 - 거래비중 기관 30.37%, 외국인 23.23% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 21,200원선이 지지대로 작용.

업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 낮아 17일 오전 10시40분 현재 전일대비 3.66% 오른 22,650원을 기록하고 있는 케이씨는 지난 1개월간 13.05% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 케이씨의 월간 변동성이 상당히 커지면서 주가흐름도 주요종목군 내에서 가장 나쁜 모습을 보였다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 케이씨의 위험을 고려한 수익률은 -4.4를 기록했는데, 변동성 증가와 주가하락으로 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률인 -0.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 케이씨가 속해 있는 코스피업종은 의료정밀지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
케이씨	1위	2.9%	5위	-13.1%	4위	-4.4
케이씨텍	2위	2.6%	1위	0.2%	1위	0.1
덴티움	3위	1.9%	2위	-4.1%	2위	-2.1
디아이	4위	1.6%	4위	-7.2%	5위	-4.5
미래산업	5위	1.4%	3위	-4.3%	3위	-3.0
의료정밀	-	1.3%	-	-4.4%	-	-3.3
코스피	-	0.9%	-	-0.8%	-	-0.8

관련종목들 상승 우세, 의료정밀업종 +1.61%

이 시각 현재 관련종목들도 상승이 우세한 가운데 의료정밀업종은 1.61% 상승중이다.

케이씨텍	23,050원 ▲800(+3.60%)	미래산업	221원 0 (0.00%)
덴티움	78,000원 ▲600(+0.78%)	디아이	4,825원 ▲10(+0.21%)

2월8일에 케이씨 4/4분기(2017년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	183.0억	30.0억	217.0억
직전분기 대비	88.3% 감소	79.1% 감소	2.6% 증가
전년동기 대비	89.4% 감소	82.3% 감소	40.4% 증가

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 9.56%로 업종평균 수준.PER은 3.78로 업종평균보다 낮으며, PBR은 1.56임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 케이씨는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	케이씨	덴티움	케이씨텍	디아이	미래산업
ROE	41.2	17.4	0.7	6.5	-6.8
PER	3.8	31.4	306.5	19.6	-
PBR	1.6	5.5	2.2	1.3	2.0
기준년월	2017년12월	2017년12월		2017년12월	2017년12월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일 외국인이 1,780주를 사들인 반면 기관은 24주를 팔았다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 54,846주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 74,170주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 129,016주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.31%로 적정수준 최근 한달간 케이씨의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.31%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.28%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 30.37%, 외국인 23.23% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 46.38%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 30.37%를 보였으며 외국인은 23.23%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 54.24%로 가장 높았고, 외국인이 29.3%로 그 뒤를 이었다. 기관은 16.45%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 5일, 20일, 60일 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 21,200원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 21,200원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 21,200원대는 전체 거래의 19.5%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 22,850원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제2매물대 저항구간인 22,850원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 22,850원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 22,850원대의 저항가능성과 21,200원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.