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상상인증권에서 2일 팬오션(028670)에 대해 "2Q24 Review: 과도한 저평가"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 6,700원을 내놓았다.

상상인증권 이서연 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 상상인증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

상상인증권에서 팬오션(028670)에 대해 "2Q24 매출액 1조 2,334억원, 영업이익 1,352억원 기록. 우려를 충분히 반영하고도 남는 주가 수준. 하반기는 물동량 성수기 및 톤마일 증가로 인한 공급 타이트닝 지속 등 시황 개선 여지가 존재. 동사도 전분기에 이어 당분기 장기 용선 선대를 확장 (qoq +3대)하는 등 시황을 긍정적으로 바라본다는 점을 고려했을 때 업황 우려에 따른 추가적인 주가 하락은 제한적일 것."라고 분석했다.

또한 상상인증권에서 "2Q24 연결 실적은 매출액 1조 2,334억원 (yoy +0.7%), 영업이익 1,352억원 (yoy +8.1%, OPM 11%)을 기록. 1) 벌크 매출액은 8,116억원 (yoy -5%), 영업이익은 854억원 (yoy +11%, OPM 11%)를 기록. 2) 컨테이너 실적은 아시아 역내 컨테이너 운임 상승에 따라 매출액 944억원 (yoy -2%), 영업이익은 75억원 (yoy +7%, OPM 7.9%)을 기록. 3) 탱커 부문은 선대 축소에도 매출액 916억원 (yoy +5%), 영업이익은 383억원 (yoy +21%, OPM 42%)을 기록."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

상상인증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 상상인증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 6,700원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 신한투자증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 7,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(상향)'에 목표주가 4,900원을 제시한 바 있다.

[상상인증권 투자의견 추이]

- 2024.08.02 목표가 6,700 투자의견 BUY(유지)

- 2024.06.19 목표가 6,700 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.08.02 목표가 6,700 투자의견 BUY(유지) 상상인증권

- 2024.08.02 목표가 7,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2024.08.02 목표가 5,800 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2024.08.02 목표가 6,500 투자의견 BUY(유지) LS증권