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- 업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 높아 - 관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -0.99% - 증권사 목표주가 16,600원, 현재주가 대비 22% 추가 상승여력 - 기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.2%로 적정수준 - 거래비중 기관 35.49%, 외국인 41.02% - 투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통 - 현재주가 근처인 13,700원대에 주요매물대가 존재.

업종평균과 비교해서 등락폭 대비 수익률은 높아 18일 오후 1시10분 현재 전일대비 1.81% 하락하면서 13,600원을 기록하고 있는 기업은행은 지난 1개월간 1.12% 상승했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.4%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 기업은행의 월간 주가수익률과 변동성 모두 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 기업은행의 위험을 고려한 수익률은 0.8을 기록했는데, 변동성과 주가상승률이 모두 적정 수준을 유지하면서 위험대비 수익률도 중간 수준을 나타냈다. 그럼에도 금융업업종의 위험대비수익률 -3.1보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 기업은행이 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
우리금융	1위	2.0%	1위	7.3%	2위	3.6
삼성카드	2위	1.6%	2위	5.9%	1위	3.7
기업은행	3위	1.4%	3위	1.1%	3위	0.8
하나금융지주	4위	1.4%	4위	-1.4%	4위	-1.0
한화생명	5위	0.7%	5위	-6.1%	5위	-8.7
코스피	-	0.5%	-	-1.1%	-	-2.2
금융업	-	0.7%	-	-2.2%	-	-3.1

관련종목들도 일제히 하락, 금융업업종 -0.99%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 금융업업종은 0.99% 하락하고 있다.

하나금융지주	37,550원 ▼550(-1.44%)	삼성카드	41,950원 ▼750(-1.76%)
우리금융	12,500원 ▼250(-1.96%)	한화생명	6,280원 ▼50(-0.79%)

증권사 목표주가 16,600원, 현재주가 대비 22% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 기업은행의 평균 목표주가는 16,600원이다. 현재 주가는 13,600원으로 3,000원(22%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 신한금융투자증권의 김수현, 황윤정 에널리스트가 " 핵심예금 증가가 NIM 개선을 이끌 것, 2분기 저원가성 0.1%대의 핵심 예금은 30조원을 넘어설 전망이다. 이는 전년동기 대비 5.7% 증가한 수준으로 핵심 예금의 빠른 증가는 NIM 개선으로 이어진다. 여기에 7.8%짜리 후순위채 1,000억원도 4~5월에 만기도래 되면서 순이자마진 개선에 일조할 전망..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 16,000원을 제시했고, KB증권의 유승창 에널리스트가 " 오버행 우려에도 현 주가는 저평가 상태, 주가 상승 및 오버행 우려로 주가 변동성은 커질 가능성이 있으나, 업종 내 가장 양호한 대출여건 및 순이자마진 회복 흐름은 지속될 전망이며, 2014년말 기준 PBR 0.54X로 여전히 저평가 상태..." (이)라며 투자의견 을 제시했다.

기관과 개인은 순매도, 외국인은 순매수(한달누적) 기관이 12일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 8일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 3,819,804주를 순매수한 반면, 기관은 매도 관점으로 접근하면서 2,666,712주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 1,153,092주를 순매도한 것으로 집계됐다. 상장주식수 대비 거래량은 0.2%로 적정수준 최근 한달간 기업은행의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.2%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.8%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 35.49%, 외국인 41.02% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 41.02%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 35.49%를 보였으며 개인은 23.47%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 37.35%로 가장 높았고, 기관이 34.31%로 그 뒤를 이었다. 개인은 28.33%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 약세, 현재주가는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기추세는 꺽인 상황이지만 장기적 상승추세는 유효한 시점이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 13,700원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,700원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,700원대는 전체 거래의 20.6%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 13,800원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 13,700원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 13,700원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.