thinkpool

- 관련종목들 사이에서 변동성 높아도 수익률은 낮아 - 관련종목들도 하락 우위, 금융업업종 -0.51% - 증권사 목표주가 14,900원, 현재주가 대비 29% 추가 상승여력 - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.09%로 적정수준 - 거래비중 기관 38.89%, 외국인 29.39% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 현재주가 근처인 11,900원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 사이에서 변동성 높아도 수익률은 낮아 27일 오전 10시35분 현재 전일대비 4.17% 하락하면서 11,500원을 기록하고 있는 기업은행은 지난 1개월간 7.26% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 1.2%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 기업은행의 월간 변동성은 작았지만, 주가가 마이너스를 기록하면서 주가등락률도 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다는 것이다. 최근 1개월을 기준으로 기업은행의 위험을 고려한 수익률은 -6.0을 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 모습을 나타냈다. 게다가 금융업업종의 위험대비수익률 -2.8보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 기업은행이 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
하나금융지주	1위	1.6%	3위	-0.9%	3위	-0.5
우리금융	2위	1.6%	2위	-0.8%	2위	-0.4
한화생명	3위	1.4%	1위	0.3%	1위	0.2
기업은행	4위	1.2%	5위	-7.3%	5위	-6.0
삼성카드	5위	1.1%	4위	-2.7%	4위	-2.4
코스피	-	0.8%	-	-1.7%	-	-2.1
금융업	-	1.0%	-	-2.8%	-	-2.8

관련종목들도 하락 우위, 금융업업종 -0.51%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 금융업업종은 0.51% 하락하고 있다.

하나금융지주	39,750원 ▼100(-0.25%)	삼성카드	38,050원 ▲100(+0.26%)
우리금융	12,700원 ▼100(-0.78%)	한화생명	7,110원 ▼40(-0.56%)

증권사 목표주가 14,900원, 현재주가 대비 29% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 기업은행의 평균 목표주가는 14,900원이다. 현재 주가는 11,500원으로 3,400원(29%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 현대증권의 구경회, 김형동 에널리스트가 " 오버행 이슈, 저가매수의 기회라는 역발상 필요, 오버행 이슈가 수급적으로 주가에 부정적으로 작용하고 있으나, 길게 보면 오버행 이슈가 저가매수의 기회가 될 수 있다..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 16,700원을 제시했고, 신영증권의 임일성 에널리스트가 " 체질은 소폭 개선되고 있지만, 2013년말 수정BPS 기준 PBR이 0.54배, 2014년 예상EPS 대비 PER이 7.5배로서 저평가된 것은 사실이지만, 오버행 이슈가 주가에 절대적인 영향력을 미친다..." (이)라며 투자의견 중립A(유지)을 제시했다.

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 기관이 3일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 3일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 1,365,337주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 649,621주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 2,014,958주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.09%로 적정수준 최근 한달간 기업은행의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.09%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.66%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 38.89%, 외국인 29.39% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 기관이 38.89%로 가장 높은 참여율을 보였고, 개인이 31.7%를 보였으며 외국인은 29.39%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 기관 비중이 40.83%로 가장 높았고, 외국인이 31.36%로 그 뒤를 이었다. 개인은 27.79%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 최근 지속된 주가 약세로 역배열 구간에 들어오면서 중기적 상승추세가 꺽이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 11,900원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 11,900원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 11,900원대는 전체 거래의 29.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 12,050원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 11,900원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 11,900원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

현재주가 근처인 11,900원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 11,900원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 11,900원대는 전체 거래의 29.4%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 12,050원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 11,900원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 11,900원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

중소기업은행 연결재무제표기준영업(잠정)실적(공정공시)
중소기업은행 결산실적공시 예고(안내공시)
11월1일 :10월29일 :