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- 위험대비수익률 -4.8로 하위권, 업종평균치보다 높아 - 관련종목들 혼조세, 서비스업업종 -0.61% - 증권사 목표주가 6,270원, 현재주가 대비 26% 추가 상승여력 - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준 - 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 20.53% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 5,290원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -4.8로 하위권, 업종평균치보다 높아 16일 오전 9시55분 현재 전일대비 2.36% 하락하면서 4,970원을 기록하고 있는 대교는 지난 1개월간 9.14% 하락했다. 동기간 동안에 주가의 변동성 지표인 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 서비스업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 대교의 월간 변동성이 상대적으로 커지면서 주가등락률은 마이너스를 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 대교의 위험을 고려한 수익률은 -4.8을 기록했는데, 변동성이 높고 주가는 약세를 기록하면서 위험대비 수익률은 저조한 모습을 보였다. 그러나 서비스업업종의 위험대비수익률 -6.2보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 대교가 속해 있는 서비스업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
온미디어	1위	2.6%	1위	-1.4%	1위	-0.5
대교	2위	1.9%	4위	-9.1%	4위	-4.8
웅진씽크빅	3위	1.6%	2위	-2.5%	2위	-1.5
SBS미디어홀딩스	4위	1.6%	3위	-7.1%	3위	-4.4
CJ CGV	5위	1.1%	5위	-10.4%	5위	-9.4
코스피	-	1.0%	-	-4.3%	-	-4.3
서비스업	-	1.1%	-	-6.2%	-	-6.2

관련종목들 혼조세, 서비스업업종 -0.61%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 서비스업업종은 0.61% 하락하고 있다.

웅진씽크빅	21,600원 ▼300(-1.37%)	CJ CGV	18,550원 ▲50(+0.27%)
SBS미디어홀딩스	3,550원 ▼50(-1.39%)	온미디어	3,545원 ▲70(+2.01%)

증권사 목표주가 6,270원, 현재주가 대비 26% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 대교의 평균 목표주가는 6,270원이다. 현재 주가는 4,970원으로 1,300원(26%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 우리증권의 윤효진 에널리스트가 " 오랜만의 이익감소세 탈피, 동사의 3분기 순이익은 323억원 (+289.8% y-y)으로 당사 기대치를 크게 상회했는데 이는 영업외수지 개선의 주요 요인은 동사가 보유중인 신한지주 66만주 처분에 의한 매각이익 189억원이 발생되었기 때문..." (이)라며 투자의견 HOLD(유지)에 목표주가: 6,000원을 제시했고, 대신증권의 정봉일 에널리스트가 " 비용개선 강화, 성장모멘텀은 관망, 러닝센터 추가 개설과 방과 후 학교 등의 매출호조가 나타나고 있지만 추가적인 사업포트폴리오 다변화를 통한 성장모멘텀을 제공하기에는 아직 이른감이 있다고 판단된다..." (이)라며 투자의견 시장수익률(유지)에 목표주가: 5,600원을 제시했다.

10월29일에 대교 3/4분기(2009년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	2,122.4억	166.1억	322.8억
직전분기 대비	0.8% 증가	3.3% 감소	83.3% 증가
전년동기 대비	0.2% 증가	12.7% 감소	331.0% 증가

[재무분석 특징]

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 대교는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 낮은 상태를 보이고 있으며, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 적정한 수준를 유지하고 있다.

	대교	웅진씽크빅	CJ CGV	온미디어	SBS미디어홀딩스
ROE	4.6	19.5	12.6	0.5	3.5
PER	16.3	13.8	14.8	203.2	31.0
PBR	0.8	2.7	1.9	0.9	1.1
기준년월	2009년6월	2009년6월	2009년6월	2009년6월	2009년6월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도 11월12일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 321,783주를 순매수했고, 개인들도 매기를 떨어뜨리면서도 494,300주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 816,083주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준 최근 한달간 대교의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.27%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.35%를 나타내고 있다. 외국인투자자의 거래참여 활발, 거래비중 20.53% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 64.52%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 20.53%를 보였으며 기관은 14.93%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 50.3%로 가장 높았고, 기관이 31.47%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 18.22%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 5,290원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 5,290원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 5,290원대는 전체 거래의 17.5%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 4,960원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제1매물대 저항구간인 5,290원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제2매물대 지지대인 4,960원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 4,960원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 4,960원대의 지지가능성과 5,290원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

(주)대교 영업(잠정)실적(공정공시)
(주)대교 결산실적공시 예고(안내공시)
10월29일 :10월23일 :