종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]신대양제지, "골판지 업계 과점화..."_대우
게시글 내용
| ◆ Report briefing 골판지 업계 과점화의 최대 수혜주 대우증권은 신대양제지(016590)에 대해 "과거 골판지 업계는 구조조정 및 M&A를 통해 5대 업체를 중심으로 재편되면서 출혈 경쟁이 진정될 전망이며, 이미 완성된 수직계열화을 통해 원가경쟁력을 갖춘 데다, 그 동안 경기 침체에 따른 가격인상에 어려움이 있었던 만큼 골판지 원지 평균단가가 올해부터는 인상 가능성이 있기 때문이다. 이에 가격 전가력에 따른 수익 개선이 기대된다"라고 분석했다. 또한 대우증권은 "골판지 원지의 원재료인 고지의 경우 국내산이 미국산에 비해 가격이 절반수준인데, 동사는 원재료의 국내산 고지 비중이 높은 편으로 효율적인 관리를 바탕으로 원가경쟁력이 있다고 판단되며, 과거와 같은 대규모 설비투자는 당분간 없을 예정임에 따라, 관련 차입금 부담이 낮아져 양호한 현금흐름을 보일 것으로 전망되기 때문에 2015년 동사의 원가 경쟁력 및 양호한 현금흐름은 더욱 돋보일 전망"라고 밝혔다. 한편 "동사의 2015년 매출액은 3,761억원으로 전년 대비 15.0% 증가할 것으로 전망되며, 당기순이익은 248억원으로 전년 대비 51.2% 증가할 것으로 예상된다. 이에 2015년 예상기준 PER 6.8배, PBR은 0.6배로 ROE 9.4%를 감안한다면 매력적인 구간으로 판단된다"라고 전망했다. |
게시글 찬성/반대
- 1추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록