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메리츠증권에서 3일 삼성증권(016360)에 대해 "3Q23 Review: 안정적 흐름"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 47,000원을 내놓았다.

메리츠증권 조아해 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 메리츠증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

메리츠증권에서 삼성증권(016360)에 대해 "3Q 지배주주순이익은 1,510억원(+22.3% YoY, -0.4% QoQ): 컨센서스 하회. 순수탁수수료 +3.8% QoQ: 일평균 거래대금 증가(+7.2% QoQ)로 양호. 상품운용손익 및 금융수지: 전분기 일회성 요인 제외 시 트레이딩 손익 악화로 부진. 인수 및 자문수수료 +10.1% QoQ: 구조화금융 +23.8% QoQ 주효. 투자의견 Buy, 적정주가 47,000원 유지."라고 분석했다.

또한 메리츠증권에서 "삼성증권 3Q 지배주주순이익은 1,510억원(+22.3% YoY, -0.4% QoQ)으로 컨센서스를 5.2% 하회. 다만 금리 상승에 따른 트레이딩 손익 변동을 제외한 브로커리지, IB부문 수익은 양호한 것으로 판단. [순수탁수수료] 1,453억원(+3.8% QoQ)을 기록. [금융상품 판매수익] 603억원(-13.4% QoQ)을 기록. [상품운용손익 및 금융수지] 1,834억원(+17.9% QoQ) 기록. [인수 및 자문수수료] 442억원(+10.1% QoQ)을 기록. [영업비용] 전분기대비 17.7% 증가(인건비 +23.8% QoQ)했으나, CIR은 55%로 안정적으로 관리되고 있음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 메리츠증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 47,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.2% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 49,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 44,000원을 제시한 바 있다.

[메리츠증권 투자의견 추이]

- 2023.11.03 목표가 47,000 투자의견 BUY

- 2023.10.11 목표가 47,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.11.03 목표가 47,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2023.11.03 목표가 45,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2023.11.03 목표가 45,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2023.11.03 목표가 46,000 투자의견 BUY 다올투자증권