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- 관련종목들 가운데서 위험도는 낮고 성과는 좋아 - 관련종목들은 상승 우위, 서비스업업종 +0.94% - 증권사 목표주가 105,200원, 현재주가 대비 23% 추가 상승여력 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.21%로 적정수준 - 거래비중 기관 41.95%, 외국인 40.57% - 주가와 투자심리는 강세, 거래량은 보통 - 현재주가 근처인 81,300원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 가운데서 위험도는 낮고 성과는 좋아 13일 오전 11시5분 현재 전일대비 3.85% 하락하면서 85,000원을 기록하고 있는 에스원은 지난 1개월간 8.01% 상승했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 1.9%를 기록했다. 이는 서비스업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 에스원의 월간 주가수익률은 가장 높았지만 변동성은 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 에스원의 위험을 고려한 수익률은 4.2를 기록했는데, 변동성이 낮은 상태에서 주가흐름 또한 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 서비스업업종의 위험대비수익률인 -2.1보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 에스원이 속해 있는 서비스업업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
엔씨소프트	1위	3.3%	3위	0.0%	3위	0.1
제일기획	2위	2.8%	4위	-1.6%	4위	-0.5
CJ CGV	3위	2.4%	2위	3.8%	2위	1.5
에스원	4위	1.9%	1위	8.0%	1위	4.2
GS	5위	1.1%	5위	-9.4%	5위	-8.5
코스피	-	0.5%	-	-4.5%	-	-9.0
서비스업	-	1.0%	-	-2.1%	-	-2.1

관련종목들은 상승 우위, 서비스업업종 +0.94%

이 시각 현재 관련종목들은 상승이 우세한 가운데 서비스업업종은 0.94% 상승중이다.

엔씨소프트	217,500원 ▲2500(+1.16%)	제일기획	18,300원 ▼50(-0.27%)
GS	43,900원 ▲350(+0.80%)	CJ CGV	122,500원 ▲500(+0.41%)

증권사 목표주가 105,200원, 현재주가 대비 23% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 에스원의 평균 목표주가는 105,200원이다. 현재 주가는 85,000원으로 20,200원(23%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 하나대투증권의 이정기, 안주원, 박진영, 김재윤 에널리스트가 " 건물관리 사업부의 호실적은 지속된다, ..." (이)라며 투자의견 매수에 목표주가: 103,000원을 제시했고, 키움증권의 라진성 에널리스트가 " 실적 우려 해소하고 더 멀리 간다!, ..." (이)라며 투자의견 매수(유지)에 목표주가: 111,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 10.43%로 업종평균 상회. PER은 37.47로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.62로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 에스원은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	에스원	제일기획	CJ CGV	GS	엔씨소프트
ROE	9.7	6.6	1.9	2.5	13.4
PER	37.5	37.4	337.3	22.8	25.2
PBR	3.6	2.5	6.5	0.6	3.4
기준년월	2014년12월	2014년12월	2014년12월	2014년12월	2014년12월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 8월4일부터 전일까지 기관이 7거래일 연속 동종목을 사들였다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 335,256주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 209,415주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 125,841주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.21%로 적정수준 최근 한달간 에스원의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.21%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.54%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 41.95%, 외국인 40.57% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 기관이 41.95%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 40.57%를 보였으며 개인은 17.47%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 외국인 비중이 48.69%로 가장 높았고, 기관이 38.37%로 그 뒤를 이었다. 개인은 12.93%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 강세, 거래량은 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중장기적으로 상승추세는 유효한 시점에서 단기조정양상을 보이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 81,300원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 81,300원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 81,300원대는 전체 거래의 28.8%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 76,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 81,300원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 위치하고 있기 때문에, 이제부터는 81,300원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.