thinkpool

- 위험대비수익률 -2.2로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 - 관련종목들 혼조세, 서비스업업종 +0.45% - 증권사 목표주가 113,300원, 현재주가 대비 36% 추가 상승여력 - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.11%로 적정수준 - 거래비중 기관 33.07%, 외국인 35.06% - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 102,500원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -2.2로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 23일 오후 2시35분 현재 전일대비 1.84% 오른 82,900원을 기록하고 있는 에스원은 지난 1개월간 3.83% 하락했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 1.7%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 에스원의 주가가 월간기준으로 선방하는 모습을 보이면서 변동성도 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 에스원의 위험을 고려한 수익률은 -2.2를 기록했는데, 변동성은 상대적으로 낮지만 주가가 약세를 보였기 때문에 위험대비 수익률은 부진한 모습을 나타냈다. 게다가 코스피업종의 위험대비수익률인 -1.7보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 에스원이 속해 있는 코스피업종은 서비스업지수보다 변동성과 수익률이 모두 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종의 탄력은 약한 반면 하락시에도 지수보다 낙폭이 작다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
현대오토에버	1위	3.4%	4위	-4.9%	2위	-1.4
더존비즈온	2위	2.5%	3위	-4.1%	3위	-1.6
삼성엔지니어링	3위	2.0%	1위	0.0%	1위	0.1
에스원	4위	1.7%	2위	-3.8%	4위	-2.2
코웨이	5위	1.5%	5위	-7.9%	5위	-5.2
서비스업	-	1.6%	-	6.6%	-	4.1
코스피	-	1.4%	-	-2.4%	-	-1.7

관련종목들 혼조세, 서비스업업종 +0.45%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 서비스업업종은 0.45% 상승중이다.

더존비즈온	105,500원 ▲1000(+0.96%)	삼성엔지니어링	13,500원 ▲500(+3.85%)
코웨이	67,300원 0 (0.00%)	현대오토에버	135,500원 ▼1500(-1.09%)

증권사 목표주가 113,300원, 현재주가 대비 36% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 에스원의 평균 목표주가는 113,300원이다. 현재 주가는 82,900원으로 30,400원(36%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 미래에셋대우의 정대로 에널리스트가 " 4분기 양호한 실적, 2021년이 더욱 기대, 동사의 경기방어적 사업 모델로부터 비롯되는 안정적인 현금흐름 창출력이 최대 강점. 현재 현금성자산 약 4,700억원, 이를 적극적으로 활용한 사업확장 가능성 역시 기대…" (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 120,000원을 제시했고, 삼성증권의 최민하 에널리스트가 " 무난하지만 단단했던 분기, 에스원은 21년 ‘통합 보안 플랫폼’ 구축에 중점을 두고 사업을 전개할 것이다. 코로나19 이후 온라인·비접촉·비대면·라이프 스타일이 일상 곳곳에 스며들면서, 늘어나는 시장 수요에 대응해 무인화 사업을 키우고, AI(인공지능), 생체 인식, 정보통신기술(ICT), 빅데이터 등을 결합·접목한 서비스를 확대 및 키워나갈 전망이다. 에스원이 관리하는 무인 편의점, 무인 PC방 등 무인 점포는 20년 말 기준 335개까지 증가했다. 현재 실적 기여도는 크지 않지만, 중장기 성장성은 있는 분야다. …" (이)라며 투자의견 BUY에 목표주가: 110,000원을 제시했다.

상장주식수 대비 거래량은 0.11%로 적정수준 최근 한달간 에스원의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.11%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.45%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 33.07%, 외국인 35.06% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 35.06%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 33.07%를 보였으며 개인은 31.25%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 41.33%로 가장 높았고, 외국인이 30.09%로 그 뒤를 이었다. 기관은 28.19%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 최근 지속된 주가 약세로 역배열 구간에 들어오면서 중기적 상승추세가 꺽이고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 102,500원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 102,500원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 102,500원대는 전체 거래의 20.7%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 101,500원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 101,500원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 101,500원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.