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NH투자증권에서 27일 에스원(012750)에 대해 "코로나19 영향 일부 상쇄하는상품판매와 건물관리 서비스"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 98,000원을 내놓았다.

NH투자증권 박광삼 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 NH투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 한차례 레벨다운 된 이후 이번에는 직전 수준을 유지하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 17.5%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

NH투자증권에서 에스원(012750)에 대해 "1) 수주잔고를 바탕으로 한 상품 판매의 안정적인 외형 성장과 2) 리츠시장 활성화에 따른 건물 관리서비스의 수주 물량 증가등으로 중장기적성장 가능성 유효. 상반기까지는 코로나19 영향으로 연간 순가입자 수 증가세 둔화 불가피하나사태 완화 이후 증가세 회복할 것으로 판단. 또한 다양한 업체와의 MOU 체결을 통해 중장기적 유지고객건수의 안정적인 증가 전망."라고 분석했다.

또한 NH투자증권에서 "1분기 실적은 매출액 5,337억원(+8.8% y-y), 영업이익 479억원(+4.1% y-y)으로 시장 컨센서스 소폭 상회. 2020년 매출 2조2,349억원(+3.9% y-y), 영업이익 2,071억원(OPM 9.3%) 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

목표주가는 2020년2월 116,000원까지 높아졌다가 2020년4월 98,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 98,000원으로 제시되고 있다.

오늘 NH투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 98,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 120,000원을 제시한 바 있다.

[NH투자증권 투자의견 추이]

- 2020.04.27 목표가 98,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.17 목표가 98,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.02.03 목표가 116,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.04.27 목표가 98,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2020.03.18 목표가 120,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2020.02.11 목표가 107,000 투자의견 OUTPERFORM(MAINTAIN) 키움증권