thinkpool

현대차증권에서 28일 한화에어로스페이스(012450)에 대해 "본연의 가치에 주목"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 270,000원을 내놓았다.

현대차증권 곽민정 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 한화에어로스페이스(012450)에 대해 "목표주가를 270,000원으로 상향 조정함. 목표주가는 2024년~2025년 평균 BPS 79,503원에 Target P/B 3.4x를 적용. 동사의 1Q24 방산부문 수주잔고는 약 29조원으로 높은 수주잔고를 기반으로 실적 성장세가 기대되며, 우주항공청 개청을 통한 동사의 우주 수송 및 탐사 사업은 더욱 탄력을 받을 것이며, 인적 분할을 통해 동사는 방산업만을 영위함으로써 기업 가치의 디스카운트 요인 해소가 기대"라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "1Q24 실적은 매출액 1조 8,483억원(-46.1% qoq, -9.3% yoy), 영업이익 374억원(-86.4% qoq, -83.2% yoy)을 기록하며 컨센서스를 크게 하회. 실적의 기여도가 높은 지상 방산 사업부문의 일시적 수출 물량 감소에 따른 영향이 컸으며, 항공우주, 비전과 시스템 부분은 실적 호조세를 기록. 2Q24를 기점으로 폴란드 수출 물량이 인도되면서 연간 성장할 것으로 전망"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 270,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하나증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 289,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 유안타증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 235,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2024.05.28 목표가 270,000 투자의견 BUY

- 2023.11.27 목표가 150,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.05.28 목표가 270,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2024.05.21 목표가 280,000 투자의견 BUY 유진투자증권

- 2024.05.16 목표가 270,000 투자의견 BUY(신규) BNK투자증권

- 2024.05.02 목표가 260,000 투자의견 BUY DB금융투자