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삼성증권에서 19일 SKC(011790)에 대해 "4Q20 preview - 동박이 당기고 화학이 밀어준다"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 130,000원을 내놓았다.

삼성증권 조현렬 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 28.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 SKC(011790)에 대해 "전기차 시장 고성장에 따른 동박사업에 대한 가치 재평가뿐만 아니라 화학사업의 재평가 또한 필요. 2021년 화학사업 영업이익률은 PO/PG 스프레드 강세로 전년 대비 큰 반등 예상. 이에 따라 화학사업에 대한 EV 평가를 기존 지분매각 당시 평가가치에서 12MF EBITDA 및 글로벌 동종업체로 재평가하여 9,180억원으로 상향. Top-pick 의견 유지. "라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "4Q20 영업이익은 600억원으로 커너센서스 부합 예상. 이는 SK넥실리스의 수익성 회복과 화학 스프레드 개선에 기인. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 110,000원이 고점으로, 반대로 54,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 130,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 130,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 150,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 93,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2021.01.19 목표가 130,000 투자의견 BUY

- 2020.11.03 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2020.10.12 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2020.07.22 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2020.05.25 목표가 67,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.01.19 목표가 130,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2021.01.19 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2021.01.15 목표가 130,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2021.01.14 목표가 150,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권