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하나금융투자에서 31일 금호석유(011780)에 대해 "금융위기 수준의 저평가. 기업가치 상향을 위한 경영진의 용단이 절실"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 95,000원을 내놓았다.

하나금융투자 윤재성, 손진원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 강하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33.8%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 금호석유(011780)에 대해 "향후 글 로벌 합성고무 증설은 전무한 반면 BD 증설은 상대적으로 많다는 점도 향후 꾸준한 FCF 및 이익 증가를 기대케 하는 요소다. 투자자에게는 절호의 저점 매수시점이며, 경영진에 게는 과거 위기만큼 하락한 기업가치를 회복하기 위한 배당 정책, 자사주 관련 정책 수립 등 용단이 필요한 시점이다. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "4Q19 영업이익은 161억원(QoQ -77%, YoY -81%)으로 컨 센(547억원)을 71% 하회했다. 1Q20 영업이익은 779억원(QoQ +385%, YoY -46%)을 추 정한다."라고 밝혔다.

한편 "4Q19 영업이익 일회성 비용 반영으로 컨센 71% 하회. 1Q20 전분기 대비 대폭 실적 개선 전망. 금융위기 수준의 저평가. 기업가치 상향을 위한 용단이 절실."라고 전망했다.

◆ Report statistics

하나금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년5월 150,000원까지 높아졌다가 2019년11월 95,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 95,000원으로 제시되고 있다.

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 95,000원은 전체 컨센서스 대비해서 조금더 긍정적인 수준으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 150,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 75,000원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.01.31 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2019.12.10 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2019.11.01 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2019.08.05 목표가 110,000 투자의견 BUY

- 2019.06.11 목표가 150,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.01.31 목표가 95,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.01.31 목표가 84,000 투자의견 BUY 교보증권

- 2020.01.31 목표가 93,000 투자의견 BUY KTB투자증권

- 2020.01.28 목표가 80,000 투자의견 HOLD 메리츠종금증권