thinkpool

한국투자증권에서 23일 LG이노텍(011070)에 대해 "양손잡이가 되는 중"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 380,000원을 내놓았다.

한국투자증권 조철희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 20.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "LG이노텍은 전일 장 마감 후 공시를 통해 FC-BGA(high-end 패키징기판) 양산라인 구축 투자 계획을 발표. 금번 투자는 phase1 투자로 추가적인 후속 투자가 있을 것으로 판단. 삼성전기 등 주요 경쟁회사들처럼 조단위 투자 계획 있을 것. PC, 통신, 가전 등 FC-BGA 안에서는 상대적으로 저부가가치 품목부터 생산. 추후에는 서버, 자동차전장 등 고부가가치 기판까지 품목 확장할 계획. "라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "21년 매출액 중 기판소재 사업부가 차지하는 비중은 11%. 영업이익 비중은 29%. FC-BGA가 본격적으로 매출에 기여하는 24년 하반기부터는 매출액/영업이익 기여도가 지속적으로 높아질 것. 균형 잡힌 사업포트폴리오 구축 중. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년1월 260,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 380,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 380,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 12.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 500,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 380,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2022.02.23 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지)

- 2022.01.27 목표가 380,000 투자의견 BUY

- 2021.12.01 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.16 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.29 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.02.23 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2022.02.18 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2022.02.17 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2022.02.09 목표가 420,000 투자의견 BUY 현대차증권