thinkpool

한국투자증권에서 27일 LG이노텍(011070)에 대해 "1분기도 좋다"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 380,000원을 내놓았다.

한국투자증권 조철희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 15%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "올해도 지난해 하반기에 반도체 칩 부족으로 수요에 모두 대응하지 못했기 때문에 성수기 효과가 일부 1분기로 이월되는 효과 나타날 것. 또한 A사는 상반기에 2년만에 저가형 신모델 출시를 준비하고 것으로 추정됨. LG이노텍이 해당 모델에 싱글카메라 납품할 것으로 판단. 기판사업부도 A사향 패키지기판(AiP 등) 납품 증가 등으로 20% 이상의 영업이익률 유지할 것. "라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "매출액과 영업이익은 각각 5.7조원(+48.9% YoY), 4,298억원(+25.6% YoY) 기록. 매출액은 컨센서스를 14.8% 상회했지만, 영업이익은 1.7% 하회했음. 올해 1분기 추정 실적은 매출액 3.7조원, 영업이익 3,165억원으로 컨센서스를 각각 13.7%, 17.9% 상회할 것. 매출액이 전년대비 20.6% 증가하는 것임."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

한국투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년1월 260,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 380,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 한국투자증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 380,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 4.6%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 500,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 280,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2022.01.27 목표가 380,000 투자의견 BUY

- 2021.12.01 목표가 380,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.11.16 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.10.29 목표가 300,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.07.30 목표가 260,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.01.27 목표가 380,000 투자의견 BUY 한국투자증권

- 2022.01.20 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권

- 2022.01.20 목표가 500,000 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2022.01.20 목표가 485,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권