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DB금융투자에서 25일 LG이노텍(011070)에 대해 "고지가 얼마 안 남았구나"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 270,000원을 내놓았다.

DB금융투자 권성률 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견과 동일한 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 32.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

DB금융투자에서 LG이노텍(011070)에 대해 "2Q21 이후를 보수적으로 보더라도 하반기 신모델 출시, Sensor Shift 모델 라인업 증가, ToF(Time of Flight) 적용 비율 확대 등을 감안하면 21년 전사 영업 이익은 1조원에 육박할 전망. 20년 영업이익이 6,810억원임을 감안하면 괄목할만한 실적 개선이 될 것. 여전히 광학솔루션 위주의 실적이 되겠지만 전장부품사업부가 연간으로 이익을 달성하고 만성적자 사업부인 LED가 없어지는 등 체질 변화도 볼 만함. "라고 분석했다.

또한 DB금융투자에서 "1Q21 영업이익을 종전 2,060억원에서 3,113억원(+125.6%YoY, -9.1%QoQ)으로 크게 상향 조정함. 현재 시장 컨센서스는 2,560억원으로 계속 상승 중에 있음. 이 정도 실적이면 1분기 역대 최대 실적일 뿐만 아니라 최대 성수기였던 지난 4Q20 영업이익 3,423억원(중단사업 손익 반영 전)에도 육박하는 실적. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DB금융투자의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년3월 180,000원이 저점으로 제시된 이후에 최근에는 270,000원까지 상향조정되고 있다.

오늘 DB금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 270,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.5% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 메리츠증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 286,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 SK증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 250,000원을 제시한 바 있다.

[DB금융투자 투자의견 추이]

- 2021.03.25 목표가 270,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.02.18 목표가 270,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.01.26 목표가 270,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.12.16 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.29 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.03.25 목표가 270,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2021.03.25 목표가 260,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2021.03.22 목표가 276,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2021.03.10 목표가 260,000 투자의견 BUY(유지) 키움증권