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유안타증권에서 23일 LG이노텍(011070)에 대해 "21 년 영업이익 7,835 억원 전망"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 227,000원을 내놓았다.

유안타증권 이재윤,백길현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 38%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

유안타증권에서 LG이노텍(011070)에 대해 "더욱이 올 하반기에는 mmWave 5G스마트폰용 고사양 AiP기판 시장에 본격적으로 진입한다는 점에도 주목. 내년에도 광학솔루션과 기판소재사업부가 전사 실적 성장을 견인할 것. 1) 적어도 21년까지는 북미 주력 고객사 내에서 동사의 독점적인 카메라모듈 점유율이 유지될 것으로 예상. 2) 무엇보다 기판소재사업부 매출액이 올해는 1.2조원에서 내년에는 1.5조원으로 고성장 국면에 진입할 전망. "라고 분석했다.

또한 유안타증권에서 "2분기 매출액과 영업이익은 각각 1.5조원(YoY 1%, QoQ -23%), 429억원(YoY 129%, QoQ69%, OPM 2.8%)으로 견조한 실적 달성. 올 3분기와 4분기 영업이익을 각각 1,104억원, 3,224억원으로 추정함. 21년 연간 매출액과 영업이익은 각각 10조원(YoY 7%), 7,835억원(YoY 28%, OPM 8%)에 달하며 강한 실적 모멘텀을 과시할 전망. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

유안타증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 190,000원이 고점으로, 반대로 145,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 227,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 유안타증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 227,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 13.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 이베스트투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 230,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 160,000원을 제시한 바 있다.

[유안타증권 투자의견 추이]

- 2020.07.23 목표가 227,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.29 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.01.30 목표가 190,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.30 목표가 160,000 투자의견 BUY

- 2019.07.24 목표가 145,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.23 목표가 227,000 투자의견 BUY(유지) 유안타증권

- 2020.07.23 목표가 210,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2020.07.23 목표가 220,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2020.07.23 목표가 210,000 투자의견 BUY(유지) NH투자증권