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- 업종평균에 비해서 변동성은 낮지만 수익률은 높아 - 관련종목들도 일제히 하락, 운수장비업종 -2.29% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.41%로 적정수준 - 거래비중 기관 18.21%, 외국인 25.55% - 주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세 - 주요 매물구간인 7,480원선이 저항대로 작용

업종평균에 비해서 변동성은 낮지만 수익률은 높아 18일 오전 11시40분 현재 전일대비 2.8% 하락하면서 3,995원을 기록하고 있는 삼성중공업은 지난 1개월간 40.02% 하락했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 4.2%를 기록했다. 이는 코스피 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼성중공업의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 높은 수준을 유지하면서 주가등락률도 마이너스권을 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 삼성중공업의 위험을 고려한 수익률은 -9.5를 기록했는데, 변동성은 컸으나 주가하락률이 상대적으로 낮아서 위험대비 수익률은 적정 수준을 유지했다. 또한 코스피업종의 위험대비수익률 -12.7보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼성중공업이 속해 있는 코스피업종은 운수장비지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 즉, 업종등락률이 마이너스지만 지수에 비해서는 안전하게 선방하는 모습이라고 할 수 있다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
삼성중공업	1위	4.2%	4위	-40.0%	2위	-9.5
한국조선해양	2위	3.7%	1위	-34.5%	1위	-9.3
대우조선해양	3위	3.1%	5위	-40.4%	3위	-13.0
한국항공우주	4위	2.7%	2위	-35.3%	4위	-13.0
기아차	5위	2.4%	3위	-38.9%	5위	-16.2
운수장비	-	2.3%	-	-38.3%	-	-16.6
코스피	-	1.9%	-	-24.2%	-	-12.7

관련종목들도 일제히 하락, 운수장비업종 -2.29%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 운수장비업종은 2.29% 하락하고 있다.

한국조선해양	75,700원 ▼2900(-3.69%)	대우조선해양	14,950원 ▼550(-3.55%)
기아차	25,250원 ▼100(-0.39%)	한국항공우주	19,650원 ▼50(-0.25%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 -16.4%로 업종평균 하회. PBR은 0.58로 다소 낮은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼성중공업은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	삼성중공업	한국조선해양	한국항공우주	대우조선해양	기아차
ROE	-10.5	-5.7	-10.0	-22.1	4.3
PER	-	-	-	-	11.0
PBR	0.6	0.5	3.6	0.8	0.5
기준년월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월

상장주식수 대비 거래량은 0.41%로 적정수준 최근 한달간 삼성중공업의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.41%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 1.88%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 18.21%, 외국인 25.55% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 55.13%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 25.55%를 보였으며 기관은 18.21%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 54.52%로 가장 높았고, 외국인이 30.1%로 그 뒤를 이었다. 기관은 14.02%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 침체권, 투자심리는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭을 키우면서 침체상태에 빠져들고 있고 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 역배열을 이루고 있는 전형적인 약세국면에 머물러 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 7,480원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 7,480원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 7,480원대는 전체 거래의 16.6%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,890원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 7,480원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 7,480원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[포인트검색]

삼성중공업(주) (정정)매출액또는손익구조30%(대규모법인은15%)이상변경
삼성중공업(주) 감사보고서 제출
삼성중공업(주) 주식선물 2단계 가격제한폭 확대요건 도달(하락)
삼성중공업(주) 공매도 과열종목 지정(공매도 거래 금지 적용)
3월12일 :3월12일 :3월9일 :3월9일 :