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LS증권에서 25일 LS ELECTRIC(010120)에 대해 "목표주가 괴리율 조정에도 상승여력은 최강"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 240,000원을 내놓았다.

LS증권 성종화 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 LS증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 낮아지고 있는데 이번에 조정된 폭이 이전보다는 줄어든 모습이다.

◆ Report briefing

LS증권에서 LS ELECTRIC(010120)에 대해 "3Q24 영업이익 컨센서스 전망치 하회, 당사 전망치 부합. 전력 부문 YoY 소폭 숨고르기. But, 핵심 사업지표인 수주는 대호조. 자동화 부문 1H24 턴어라운드 시그널 보이다 3Q24 재차 숨고르기. 전방산업 회복 지연으로 확실한 턴어라운드까지는 시간 소요 전망. 목표주가는 괴리율의 기계적 조정 위해 적용 Multiple 하향 통해 다소 하향. 그럼에도 상승여력 막강 + 밸류 유의성 제고. Buy 유지."라고 분석했다.

또한 LS증권에서 "3Q24 연결영업실적은 매출 10,212 억원(yoy Flat, qoq -10%), 영업이익 665 억원(yoy -5%, qoq -39%), 영업이익률 6.5%(yoy 0.4%P↓, qoq 3.2%P↓)로서 영업이익은 yoy 로는 소폭 숨고르기, qoq 로는 이례적 슈퍼 서프라이즈였던 전분기 대비 대폭 Normalizing 이었으며 시장 컨센서스 전망치는 대폭 하회했으나 당사 종전 전망치에는 부합했음."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

LS증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2024년1월 100,000원까지 내려갔다가 2024년7월 292,000원을 최고점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 240,000원으로 한단계 하향조정되고 있다.

오늘 LS증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 240,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 SK증권은 투자의견 '매수'에 목표주가 300,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 대신증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 210,000원을 제시한 바 있다.

[LS증권 투자의견 추이]

- 2024.10.25 목표가 240,000 투자의견 BUY(유지)

- 2024.10.17 목표가 265,000 투자의견 BUY

- 2024.08.14 목표가 292,000 투자의견 BUY(유지)

- 2024.07.29 목표가 292,000 투자의견 BUY(유지)

- 2024.07.26 목표가 292,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.10.25 목표가 240,000 투자의견 BUY(유지) LS증권

- 2024.10.25 목표가 300,000 투자의견 매수 SK증권

- 2024.10.25 목표가 240,000 투자의견 BUY 상상인증권

- 2024.10.24 목표가 210,000 투자의견 매수 미래에셋증권