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이베스트투자증권에서 30일 LS ELECTRIC(010120)에 대해 "PER 할증 합당함에도 할인 적용 중. TP 단계적 설정 과정"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 222,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 성종화 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 LS ELECTRIC(010120)에 대해 "1Q24 영업이익 Surprise. 당사 및 컨센서스 전망치 대폭 초과. 전력 부문 모든 아이템 골고루 성장. 주력인 배전사업 호조 지속. 초고압 변압기도 가파른 성장 중. 경기침체 영향 중인 본사 자동화와 자회사도 회복 중. 1Q24 수주도 사측 가이디언스보다 훨씬 양호한 흐름. 올해 성장성은 숨을 고르나 내년부턴 배전 시장 초호황 Cycle 진입, 경기회복 등으로 성장성 두 자릿수로 가파른 상승 전망. 성장성 중심 펀드멘털 지표 Global Peer 대비 상당수준 우위. TP 산출 PER도 상당수준 할증 합당하나 여전히 할인 적용. TP 단계적 설정 과정."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "1Q24 연결영업실적은 매출 10,386 억원(yoy +6%), 영업이익 937 억원(yoy +15%), 영업이익률 9.0%(yoy 0.6%P↑)로서 매출은 yoy +6%의 견조한 성장을 시현하며 당사 및 컨센서스 전망치에 부합했고 영업이익은 yoy +15% 성장하며 당사 및 시장 컨센서스 전망치를 대폭 초과하는 Surprise 를 시현. 전력 부문(전력기기, 전력인프라)은 배전기기 yoy +24%, 배전반 yoy +11%, 변압기 yoy +37%(초고압 변압기 yoy 는 +88%), 신재생 yoy + 24% 등 주요 아이템 대부분이 골고루 고성장."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 195,000원이 고점으로, 반대로 86,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 222,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 222,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 25.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 DS투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 100,000원을 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2024.04.30 목표가 222,000 투자의견 BUY(유지)

- 2024.04.16 목표가 195,000 투자의견 BUY

- 2024.03.28 목표가 130,000 투자의견 BUY

- 2024.03.18 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2024.01.31 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.04.30 목표가 222,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2024.04.30 목표가 196,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권

- 2024.04.30 목표가 210,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.04.30 목표가 200,000 투자의견 BUY 하나증권