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DB금융투자에서 29일 OCI(010060)에 대해 "폴리실리콘이 상승하는 한 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 165,000원을 내놓았다.

DB금융투자 한승재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 DB금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 3회이상 지속적으로 상향조정되고 있는데, 이번에는 목표가의 상승폭이 다소 줄어드는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 22.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

DB금융투자에서 OCI(010060)에 대해 "4월 들어 중국 폴리실리콘, 웨이퍼 뿐만 아니라 셀 spot 가격 역시 동반 급등하고 있음. 전반적인 태양광 제품 가격 급등은 분명 태양광 발전 경쟁력을 약화시키는 요인이며 공급차질을 겪었던 설비들의 가동률 정상화, 증설 집중 등으로 중장기 가격은 하향 안정화될 수 밖에 없음. 다만 수요 급등에 따른 단기 시황 랠리의 끝을 쉽게 예단하기 어려운 상황이며 2Q 이후 실적 역시 급반등이 예상됨. "라고 분석했다.

또한 DB금융투자에서 "1Q21 영업이익은 470억원(QoQ+42.4%/YoY 흑전)으로 시장 컨센서스 508억원을 소폭 하회했음. 다만 DCRE 도시개발사업 관련 비용 약 130억원이 추가로 반영된 결과로 이를 제외할 경우 영업이익은 600억원을 상회한 것으로 판단됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

DB금융투자의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 140,000원이 고점으로, 반대로 62,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 165,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 DB금융투자에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 165,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 175,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD(유지)'에 목표주가 130,000원을 제시한 바 있다.

[DB금융투자 투자의견 추이]

- 2021.04.29 목표가 165,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.03.18 목표가 140,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.10.29 목표가 76,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.07.30 목표가 62,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.04.29 목표가 165,000 투자의견 BUY(유지) DB금융투자

- 2021.04.28 목표가 130,000 투자의견 HOLD(유지) KB증권

- 2021.04.06 목표가 170,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2021.04.05 목표가 175,000 투자의견 BUY 현대차증권