thinkpool

- 위험대비 수익률 5.6으로 상위권, 업종평균과 비슷한 수준 - 관련종목들 혼조세, 금속업종 +0.26% - 기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) - 주주들의 손바뀜이 잦은 듯 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세 - 주요 매물구간인 9,360원선이 저항대로 작용

위험대비 수익률 5.6으로 상위권, 업종평균과 비슷한 수준 10일 오전 9시25분 현재 전일대비 2.64% 오른 5,450원을 기록하고 있는 포스코엠텍은 지난 1개월간 15.71% 상승했다. 같은 기간동안 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 2.8%를 기록했다. 이는 금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 포스코엠텍의 월간 주가수익률은 상당히 높았지만 변동성은 적정한 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 포스코엠텍의 위험을 고려한 수익률은 5.6을 기록했는데, 변동성은 중간 수준이었으나 주가흐름이 양호했기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 금속업종의 위험대비수익률 5.2보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 포스코엠텍이 속해 있는 금속업종은 코스닥지수보다 변동성은 낮고, 수익률은 높은 모습을 보여주고 있다. 따라서 금속업종에 투자하고 있다면 지수대비 안전하면서도 높은 상승률을 기록하고 있는 것이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
하이록코리아	1위	3.3%	5위	-4.0%	5위	-1.2
태웅	2위	2.9%	1위	22.8%	1위	7.8
포스코엠텍	3위	2.8%	2위	15.7%	2위	5.6
삼목에스폼	4위	2.0%	3위	-0.5%	3위	-0.2
와이지-원	5위	1.9%	4위	-1.6%	4위	-0.8
코스닥	-	1.4%	-	5.7%	-	4.0
금속	-	1.3%	-	6.8%	-	5.2

관련종목들 혼조세, 금속업종 +0.26%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 금속업종은 0.26% 상승중이다.

하이록코리아	16,750원 ▲50(+0.30%)	삼목에스폼	9,520원 ▼40(-0.42%)
와이지-원	8,000원 ▼30(-0.37%)	태웅	10,350원 ▼100(-0.96%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 5.94%로 업종평균 상회. PER은 15.59로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.34임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 포스코엠텍은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있는 가운데, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	포스코엠텍	삼목에스폼	와이지-원	태웅	하이록코리아
ROE	15.0	11.5	-	-3.8	6.8
PER	15.6	5.4	-	-	10.8
PBR	2.3	0.6	-	0.5	0.7
기준년월	2019년6월	2019년6월	2019년6월	2019년6월	2019년6월

기관/개인 순매수, 외국인은 순매도(한달누적) 9월6일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 7,176주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 1,510,179주를 순매수했다. 반면 그 동안 외국인은 매도 우위를 지속하면서 1,466,314주를 순매도했다. 주주들의 손바뀜이 잦은 듯 최근 한달간 포스코엠텍의 매매회전율을 분석한 결과 16일에 1번 꼴로 주식의 주인이 바뀐 것으로 나타났다. 회전율이 높은 경우 유동성이 좋다고 할 수 있으나 이런경우 주가변동이 심한 경우가 많아 주의가 요구된다. 동종목의 경우 동기간 일평균 주가변동률은 2.86%를 기록했다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 90.75%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 6.5%를 보였으며 기관은 0.17%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인이 87.61%, 외국인이 10.71%를 기록한 것으로 나타났다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

투심과 거래량은 보통, 현재주가는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 상승추세를 유지하고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 9,360원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 9,360원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 9,360원대는 전체 거래의 17.2%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 10,400원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 9,360원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 9,360원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.