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삼성증권에서 30일 호텔신라(008770)에 대해 "2023년 전례 없는 공급자 우위의 업황 전개 기대"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 115,000원을 내놓았다.

삼성증권 박은경 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 한차례 정체구간을 보낸 후에 이번에 다시 상향조정되는 모습이다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 호텔신라(008770)에 대해 "4분기 매출액 1.30조원(+15% y-y, 이하 y-y), 영업이익 -67원(적전) 기록하며 영업이익 261억원 예상한 시장 기대치 하회. 원/달러 급락하며 투입 원가율 상승 효과 발생. 4Q22 실적은 물론 1Q23 실적까진 주가를 움직이는 주요 변수가 아닐 것. 이미 시장의 시선은 2Q23 실적 반등 여부와 이후 이익 증가 속도에 초점이 맞춰져 있음. 수요는 강해지고 비용은 감소하는 시기. '10년 이후 최고 영업이익률 기대하며 유통업종 top pick으로 추천."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "2023E 매출액 6.14조원(+25%), 영업이익 2,511억원(이익률 4.1%, +2.5%pts), 2024E 매출액 7.71조원(+26%), 영업이익 5,120억원(이익률 6.7%, +2.6%pts) 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 95,000원이 고점으로, 반대로 82,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 115,000수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 115,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 5.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 DB금융투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 120,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 90,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2023.01.30 목표가 115,000 투자의견 BUY

- 2023.01.02 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2022.12.02 목표가 95,000 투자의견 BUY

- 2022.08.01 목표가 90,000 투자의견 BUY

- 2022.07.19 목표가 90,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.01.30 목표가 115,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2023.01.30 목표가 106,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.01.30 목표가 115,000 투자의견 BUY 대신증권

- 2023.01.18 목표가 120,000 투자의견 BUY DB금융투자