종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]대한유화, "Shale Gas ..."매수_메리츠
게시글 내용
| 메리츠증권은 10일 대한유화(006650)에 대해 "Shale Gas 게임이론 최후의 승자"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였다. 아울러 6개월 목표주가를 100,000원으로 내놓았다. 메리츠증권 황유식 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 메리츠증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '매수'의견에서 '매수로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 한편 6개월 목표주가로 제시한 100,000원은 직전에 발표된 목표가와 대비해서 큰 변화는 없고, 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 38.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
| ◆ Report briefing 메리츠증권은 대한유화(006650)에 대해 "동사의 기초유분 capa는 에틸렌 47만톤, 프로필렌 35만톤으로 에틸렌 생산이 우위에 있고, 전체 실적에서 에틸렌이 차지하는 실적 비중이 타사대비 높다. 또한 시황 변화에 따라 감가상각이 마무리 된 HDPE와 OCU 설비의 가동률을 탄력적으로 조정하여 에틸렌의 생산 비중 확대가 가능하다"라고 분석했다. 또한 메리츠증권은 "EO/EG 설비는 4분기 완공 후 내년 초 상업가동이 전망된다. 설비의 가동 초기에는 EG 생산 비중이 높겠지만 향후에는 대기업 진출이 불가능하고, 소량 다품종 제품군인 EOA(EO Additive)로 사업 기반을 넓힐 계획"라고 밝혔다. 한편 "동사의 3분기 실적은 매출액 5,475억원(yoy+17.2%, qoq+3.4%), 영업이익 205억원(yoy+77.2%, qoq+163.7%, OPM 3.7%)로 3Q11 이후 분기 최대 실적이 예상된다. 원재료 가격은 빠졌지만 프로필렌과 PP 가격은 유지되어 스프레드 확대. 분기 후반 환율 상승은 수익성의 추가 개선 요인"라고 전망했다. |
| ◆ Report statistics 메리츠증권의 동종목에 대한 최근 3개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 상향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전저점수준까지 낮아지는 흐름이다. |
<컨센서스 하이라이트> |
| 컨센서스 | 최고 | 최저 | |
| 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | 매수(유지) |
| 목표주가 | 101,429 | 130,000 | 85,000 |
| *최근 분기기준 |
| 오늘 메리츠증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 100,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유안타증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 130,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 85,000원을 제시한 바 있다. |
| <메리츠증권 투자의견 추이> | <최근 리포트 동향> | |||||||||||||||||||||||||||||
|
|
게시글 찬성/반대
- 0추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록