thinkpool

- 위험대비수익률 -1.2로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 - 관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.75% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 1.11%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 현재주가 근처인 5,400원대에 주요매물대가 존재.

위험대비수익률 -1.2로 하위권, 업종평균대비 성과 좋지 않아 14일 오후 1시5분 현재 전일대비 4.69% 오른 5,580원을 기록하고 있는 카프로는 지난 1개월간 3.63% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 2.9%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 카프로의 월간 변동성이 주요종목군 내에서 가장 높은 수준을 유지하면서 주가등락률도 마이너스권을 나타내고 있다는 의미이다. 최근 1개월을 기준으로 카프로의 위험을 고려한 수익률은 -1.2를 기록했는데, 변동성 증가와 주가하락으로 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 화학업종의 위험대비수익률인 -0.1보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 카프로가 속해 있는 화학업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
카프로	1위	2.9%	4위	-3.6%	4위	-1.2
현대EP	2위	1.9%	2위	7.9%	2위	4.1
NPC	3위	1.4%	3위	4.7%	3위	3.3
동원시스템즈	4위	1.1%	1위	11.1%	1위	10.1
미원에스씨	5위	1.0%	5위	-8.0%	5위	-7.9
코스피	-	0.7%	-	-0.2%	-	-0.2
화학	-	1.0%	-	-0.1%	-	-0.1

관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.75%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 화학업종은 0.75% 상승중이다.

미원에스씨	329,500원 ▼3000(-0.90%)	NPC	5,600원 0 (0.00%)
동원시스템즈	9,280원 ▲70(+0.76%)	현대EP	6,670원 ▲50(+0.76%)

11월18일에 카프로 3/4분기(2013년7월~9월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
3/4분기	1,975.7억	-257.4억	-204.5억
직전분기 대비	9.1% 감소	적자지속	적자지속
전년동기 대비	22.8% 감소	적자반전	적자반전

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 -7.77%로 업종평균 하회. PBR은 0.54로 다소 낮은편

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 카프로가 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 높지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 가장 낮은 상태를 보여주고 있다.

	카프로	미원에스씨	현대EP	동원시스템즈	NPC
ROE	-13.5	21.8	11.0	-1.0	12.3
PER	-	8.1	13.6	-	11.1
PBR	0.5	1.8	1.5	1.1	1.4
기준년월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수(한달누적) 전일 기관이 9,491주를 순매수했고, 외국인은 91,570주를 순매도했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 141,370주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 235,405주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 376,775주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 1.11%로 적정수준 최근 한달간 카프로의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.11%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.81%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 86.19%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 9.24%를 보였으며 기관은 4.56%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 83.14%로 가장 높았고, 외국인이 9.54%로 그 뒤를 이었다. 기관은 7.3%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기적으로나마 반등이 나올 수 있지만 추세하락은 이어지고 있는 실정이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 5,400원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 5,400원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 5,400원대는 전체 거래의 21%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 6,100원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제2매물대 저항구간인 6,100원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제1매물대 지지대인 5,400원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 5,400원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 5,400원대의 지지가능성과 6,100원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.