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- 관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 - 관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.38% - 증권사 목표주가 13,700원, 현재주가 대비 55% 추가 상승여력 - 장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 - 상장주식수 대비 거래량은 0.36%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 32.79% - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 현재주가 근처인 8,790원대에 주요매물대 있어

관련종목들 가운데서 위험도는 높고 성과는 좋지 않아 25일 오전 11시35분 현재 전일대비 0.11% 상승한 8,800원으로 보합권에 머물러 있는 카프로는 지난 1개월간 5.88% 하락했다. 같은 기간동안 위험정도를 말해주는 표준편차는 3.4%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 카프로의 월간 변동성이 가장 작았던 만큼 주가하락률도 주요종목군 내에서 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 카프로의 위험을 고려한 수익률은 -1.7을 기록했는데, 변동성은 가장 낮았지만 주가가 하락했기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조한 수준을 나타냈다. 게다가 화학업종의 위험대비수익률 1.9보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 카프로가 속해 있는 화학업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
휴켐스	3위	3.9%	1위	8.4%	1위	2.1
금호타이어	4위	3.8%	2위	-0.3%	2위	0.1
후성	1위	6.7%	3위	-2.6%	3위	-0.3
동부하이텍	2위	4.7%	5위	-6.8%	4위	-1.4
카프로	5위	3.4%	4위	-5.9%	5위	-1.7
코스피	-	2.5%	-	0.6%	-	0.2
화학	-	2.6%	-	4.9%	-	1.9

관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.38%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 화학업종은 0.38% 상승중이다.

금호타이어	8,120원 ▲40(+0.50%)	후성	3,885원 ▲15(+0.39%)
휴켐스	23,900원 ▼100(-0.42%)	동부하이텍	8,240원 ▼20(-0.24%)

증권사 목표주가 13,700원, 현재주가 대비 55% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 카프로의 평균 목표주가는 13,700원이다. 현재 주가는 8,800원으로 4,900원(55%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

카프로 3/4분기(2008년7월~9월)실적 컨센서스

<예상치>	매출액	영업이익	당기순이익
2008 3/4분기	2,253.5억	111.0억	65.0억
직전분기 대비	5.3% 감소	28.3% 감소	39.0% 감소
전년동기 대비	40.3% 증가	89.7% 증가	1200.0% 증가

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 지속증가중이며 현재 5.51%로 업종평균 수준.유동성은 최근 개선되고 있으나 관찰 요망. PER은 15.67로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.31로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 카프로는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 가장 낮은 수준이지만, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 상대적으로 높은 수준이라고 할 수 있다.

	카프로	금호타이어	후성	동부하이텍	휴켐스
ROE	21.1	-5.7	25.7	1.4	17.4
PER	15.7	-	17.0	24.8	15.7
PBR	3.3	0.6	4.4	0.3	2.7
기준년월	2008년6월	2008년6월		2008년6월	2008년6월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도 외국인과 기관의 동반 순매수가 눈에 띈다. 어제까지 외국인은 5일 연속 동종목을 사들였고, 기관도 8일 연속 순매수를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 43,000주를 순매수했고, 기관도 방향성있는 매매를 하면서 583,474주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 626,474주를 순매도한 것으로 나타났다. 상장주식수 대비 거래량은 0.36%로 적정수준 최근 한달간 카프로의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.36%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.24%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 32.79% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 55.39%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 32.79%를 보였으며 외국인은 11.81%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 53.42%로 가장 높았고, 기관이 30.57%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 15.99%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 8,790원대에 주요매물대 있어 최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 8,790원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 또한 현주가 근방인 8,950원대에서 또하나의 커다란 매물대가 형성되어있다. 이중에서 8,790원대는 전체 거래의 18%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,950원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고는 있지만, 위로 제2매물대 저항구간인 8,950원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제1매물대 지지대인 8,790원이 더 가깝게 위치하고 있다. 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 8,790원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 8,790원대의 지지가능성과 8,950원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

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