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- 위험대비 수익률 0.2로 상위권, 업종지수보다 높아 - 관련종목들은 하락 우위, 화학업종 +0.52% - 증권사 목표주가 13,500원, 현재주가 대비 54% 추가 상승여력 - 장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수 - 상장주식수 대비 거래량은 0.47%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 28.07% - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 주요 매물구간인 8,280원선은 지지대로 작용할 듯

위험대비 수익률 0.2로 상위권, 업종지수보다 높아 30일 오전 10시50분 현재 전일대비 1.5% 오른 8,780원을 기록하고 있는 카프로는 지난 1개월간 0.69% 상승했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 3%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 카프로의 월간 주가수익률은 상당히 높았던 반면에 변동성은 가장 낮았다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 카프로의 위험을 고려한 수익률은 0.2를 기록했는데, 변동성이 가장 낮은 상태로 유지되었기 때문에 위험대비 수익률은 높은 수준을 유지했다. 또한 화학업종의 위험대비수익률 -0.3보다도 높았기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 카프로가 속해 있는 화학업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
휴켐스	4위	3.0%	1위	4.2%	1위	1.4
카프로	5위	3.0%	2위	0.7%	2위	0.2
후성	2위	4.1%	3위	-0.1%	3위	0.1
동부하이텍	1위	4.5%	4위	-4.1%	4위	-0.8
대한유화	3위	4.1%	5위	-24.8%	5위	-6.0
코스피	-	1.7%	-	-5.2%	-	-3.0
화학	-	1.9%	-	-0.7%	-	-0.3

관련종목들은 하락 우위, 화학업종 +0.52%

이 시각 현재 관련종목 중에서는 하락종목이 더 많지만 화학업종은 0.52% 상승하고 있다.

휴켐스	24,700원 ▼250(-1.00%)	대한유화	33,100원 ▼100(-0.30%)
동부하이텍	10,650원 0 (0.00%)	후성	4,060원 ▼5(-0.12%)

증권사 목표주가 13,500원, 현재주가 대비 54% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 카프로의 평균 목표주가는 13,500원이다. 현재 주가는 8,780원으로 4,720원(54%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 지속증가중이며 현재 3.97%로 업종평균 수준.유동성 약화되고 있음. 안정성지표 확인이 필요한 시점. PER은 70.75로 업종평균보다 높으며, PBR은 3.78로 다소 높은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 카프로는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 높은 상태를 보이고 있다.

	카프로	대한유화	후성	동부하이텍	휴켐스
ROE	5.4	7.9	25.0	-5.6	17.8
PER	70.8	6.8	25.4	-	17.4
PBR	3.8	0.5	6.4	0.5	3.1
기준년월	2008년3월	2008년3월		2008년3월	2008년3월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수 기관이 12일연속 순매수를 보이고 있는 반면에 외국인은 12일연속 순매도를 보이고 있다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 840,003주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 454,970주를 순매도했고, 개인들도 매도쪽으로 방향을 잡으면서 385,033주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.47%로 적정수준 최근 한달간 카프로의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.47%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 5.82%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 28.07% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 57.41%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 28.07%를 보였으며 외국인은 14.5%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 45.81%로 가장 높았고, 기관이 27.82%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 26.35%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 여전히 약세패턴은 지속되고 있지만 추세전환의 가능성은 조금씩 높아지고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 8,280원선은 지지대로 작용할 듯 최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 8,280원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 또한 현주가 근방인 8,820원대에서 또하나의 커다란 매물대가 형성되어있다. 이중에서 8,280원대는 전체 거래의 20.5%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 8,820원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 전개하고 있지만, 지금 자리는 아래로 지지매물대보다는 위로 제2매물대 저항구간인 8,820원대에 보다 가까운 상황다. 향후 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 8,820원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 8,820원대의 저항가능성과 8,280원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

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