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삼성증권에서 15일 녹십자(006280)에 대해 "인내심을 갖고 기다려야할 때"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 150,000원을 내놓았다.

삼성증권 서근희 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 작년 연말의 시장컨센서스에 비추어 보면 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 낮아지고 있는데 이번에 조정된 폭이 이전보다는 줄어든 모습이다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 녹십자(006280)에 대해 "국내 독감 백신 매출 감소 및 미국 백신 자회사 CUREVO 임상 2상 R&D 비용 100억원, 인센티브 지급 등으로 수익성 악화. CUREVO는 2023년부터 연결회사에서 관계 회사로 변경, R&D 비용 증가는 4Q22 일회성으로 반영. FDA 승인 시 성공확률 100% 적용되어 신약 가치 1,400억원 상승. 하지만 국내 기업이 미국에서 직접 판매를 하는 경우 초기 늘어나는 비용 부담 대비 더딘 성장성을 경험했기 때문에 IVIG-sn 역시 FDA 승인 모멘텀보다 미국 출시 이후 성장성이 중요. 또한 2023년 자회사 코로나19 관련 매출 감소 및 국내 독감 백신 경쟁 심화 등으로 이익 성장 둔화 전망."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "연결 기준 매출액 4,115억원(+2.3% y-y, -10.5% q-q), 영업손실 224억원(적지 y-y, 적전 q-q) "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년2월 220,000원까지 높아졌다가 2022년9월 170,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 150,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 150,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 10%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 유진투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 180,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2023.02.15 목표가 150,000 투자의견 BUY

- 2022.09.29 목표가 170,000 투자의견 BUY

- 2022.05.03 목표가 220,000 투자의견 BUY

- 2022.04.08 목표가 220,000 투자의견 BUY

- 2022.02.15 목표가 220,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.02.15 목표가 150,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2023.01.27 목표가 160,000 투자의견 BUY 흥국증권

- 2023.01.25 목표가 160,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.01.20 목표가 170,000 투자의견 BUY 다올투자증권