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이베스트투자증권에서 27일 삼성전자(005930)에 대해 "2Q23 Review: DS vs. MX"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 85,000원을 내놓았다.

이베스트투자증권 남대종 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 이베스트투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다.

◆ Report briefing

이베스트투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 "2Q23 DS 부진 vs. MX 상회. 2H23 Focus Point 역시 DS vs. MX. HBM 및 DDR5 경쟁력이 강화될 것이고, SDC의 가동률 상승과 XR 환경에 대한 선도적인 투자가 돋보일 것이며, MX의 원가절감이 실적 개선의 발판을 제공할 것. 다만 1H23를 저점으로 2H23 수요가 개선될 것을 전망하고 있으나 그 속도에 대해서는 불확실성이 큰 것으로 판단."라고 분석했다.

또한 이베스트투자증권에서 "2Q23 확정 실적은 매출액 60.0조원(-6%QoQ), 영업이익 0.7조원(+5%QoQ)을 기록. 주요 사업부문별 영업이익은 DS(반도체) 부문 -4.4조원(적지), SDC 부문 0.8조원(flat QoQ), MX/NW 부분 3.0조원(-23%QoQ), VD/가전 부문 0.7조원을 기록. DS부문 실적은 시장 기대치를 하회했는데 Bit growth는 DRAM +16%QoQ, NAND -4%QoQ, ASP는 DRAM, NAND 각각 -8%QoQ, -7%QoQ로 출하량과 ASP가 경쟁사 대비 상대적으로 부진했으며, 비메모리 부문의 가동률도 부진."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

이베스트투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2022년6월 80,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 85,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 이베스트투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 85,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.2%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 95,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 82,000원을 제시한 바 있다.

[이베스트투자증권 투자의견 추이]

- 2023.07.27 목표가 85,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.06.29 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

- 2023.04.27 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2023.03.21 목표가 80,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.07.27 목표가 85,000 투자의견 BUY(유지) 이베스트투자증권

- 2023.07.27 목표가 94,000 투자의견 BUY 메리츠증권

- 2023.07.28 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2023.07.28 목표가 94,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권