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미래에셋증권에서 21일 현대차(005380)에 대해 "실적발표 이후 미국 점유율과 주주환원에 주목"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 385,000원을 내놓았다.

미래에셋증권 김진석 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 미래에셋증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다.

◆ Report briefing

미래에셋증권에서 현대차(005380)에 대해 "계절적 비수기인 3Q 실적은 컨센서스에 소폭 미달할 수 있겠으나, 1) 대선 이후의 미국 시장점유율 확대 추세, 2) 4Q부터 지속될 주주환원 모멘텀, 3) 1H25 미국 BEV 판매 확대를 예상하며 목표주가 및 Top-Pick 의견을 유지"라고 분석했다.

또한 미래에셋증권에서 "3Q24 매출액은 43.2조원(+5.3%YoY), 영업이익은 3.81조(-0.3%), 영업이익률은 8.8%를 기록할 것으로 전망. 연결 도매판매(중국 제외)는 99만대(+0.0%)로 전년 동기와 같아 물량 증익 효과는 없겠음. 그럼에도 고수익지역(북미+인도+유럽+국내) 판매 비중이 전년비 +2.9%p(북미 +3.4%p) 상승했고, HEV 비중도 상승하여 믹스 개선 효과가 인센티브 상승분을 상쇄했을 것으로 예상. 임금협상으로 인한 인건비 초과는 부정적이지만, 환율/재료비/금융부문의 증익 효과는 지속됐을 것. 3분기 평균 원달러 환율은 1,356원(+46원YoY, -4.5%QoQ)로 견조 "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

미래에셋증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년10월 250,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 385,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 미래에셋증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 385,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 9.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 320,000원을 제시한 바 있다.

[미래에셋증권 투자의견 추이]

- 2024.10.21 목표가 385,000 투자의견 매수

- 2024.08.29 목표가 385,000 투자의견 매수

- 2024.07.26 목표가 385,000 투자의견 매수 (유지)

- 2024.07.10 목표가 385,000 투자의견 BUY

- 2024.04.29 목표가 350,000 투자의견 BUY(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.10.21 목표가 385,000 투자의견 매수 미래에셋증권

- 2024.10.21 목표가 360,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2024.10.18 목표가 370,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2024.10.16 목표가 330,000 투자의견 매수 SK증권