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- 위험대비 수익률 10.4로 상위권, 업종평균과 비슷한 수준 - 관련종목들 혼조세, 철강금속업종 +0.52% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 - 상장주식수 대비 거래량은 1.35%로 적정수준 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 과열권, 투자심리는 강세 - 주요 매물구간인 21,350원선이 지지대로 작용.

위험대비 수익률 10.4로 상위권, 업종평균과 비슷한 수준 15일 오후 1시55분 현재 전일대비 13.9% 오른 25,000원으로 강세를 보이고 있는 휴스틸은 지난 1개월간 44.93% 상승했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 4.3%를 기록했다. 이는 철강금속 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 휴스틸의 월간 주가수익률이 가장 높았던 만큼 변동성도 가장 높은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 휴스틸의 위험을 고려한 수익률은 10.4를 기록했는데, 변동성은 컸으나 주가상승률이 괜찮았기 때문에 위험대비 수익률도 높은 수준을 나타냈다. 다만 철강금속업종의 위험대비수익률 10.8보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 뛰어났다고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 휴스틸이 속해 있는 철강금속업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 수익률은 낮은 모습을 보여주고 있다. 다시 말해서 동업종은 지수보다 크게 오르락 내리락 했지만, 상승률은 오히려 지수보다 못하다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
휴스틸	1위	4.3%	1위	44.9%	2위	10.4
디씨엠	2위	2.6%	4위	7.3%	5위	2.8
서원	3위	2.2%	2위	25.0%	1위	11.3
동일산업	4위	1.8%	3위	13.9%	3위	7.7
포스코강판	5위	1.2%	5위	5.5%	4위	4.5
코스피	-	0.7%	-	8.8%	-	12.5
철강금속	-	0.8%	-	8.7%	-	10.8

관련종목들 혼조세, 철강금속업종 +0.52%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 철강금속업종은 0.52% 상승중이다.

동일산업	79,500원 0 (0.00%)	서원	4,125원 ▼5(-0.12%)
포스코강판	29,000원 ▲200(+0.69%)	디씨엠	12,500원 ▲400(+3.31%)

4월1일에 휴스틸 4/4분기(2010년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	1,452.5억	39.5억	29.9억
직전분기 대비	15.2% 증가	48.8% 감소	52.6% 감소
전년동기 대비	46.8% 증가	757.8% 증가	흑자전환

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.13%로 업종평균 수준.유동성 약화되고 있음. 안정성지표 확인이 필요한 시점. PER은 5.73으로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.43으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 휴스틸은 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 가장 낮은 상태를 보이고 있으며, 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER은 상대적으로 적정한 수준를 유지하고 있다.

	휴스틸	디씨엠	서원	포스코강판	동일산업
ROE	7.5	17.4	26.1	10.0	19.4
PER	5.7	7.1	4.7	6.4	4.0
PBR	0.4	1.2	1.2	0.7	0.8
기준년월	2010년9월	2010년9월	2010년9월	2010년9월	2010년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 전일까지 외국인이 4일 연속, 기관이 5일 연속 각각 동종목을 순매도 했다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매도 우위를 지속하면서 64,120주를 순매도했고, 기관도 매도 관점으로 접근하면서 30,789주를 순매도했지만, 개인은 오히려 순매수량을 늘리며 94,909주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 1.35%로 적정수준 최근 한달간 휴스틸의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1.35%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 6.3%를 나타내고 있다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 96.03%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 2.78%를 보였으며 기관은 1.18%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 97.01%로 가장 높았고, 외국인이 2.13%로 그 뒤를 이었다. 기관은 0.85%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 과열권, 투자심리는 강세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 과매수 국면에 접어들어 단기 조정가능성이 높아졌고, 거래량 지표로 볼 때는 단기적 과열권 진입으로 인해 경계신호가 나오고 있다. 실리적인 측면에서는 주가흐름처럼 투자심리도 개선되고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 정배열을 이루는 전형적인 상승국면에 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 21,350원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 21,350원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 21,350원대는 전체 거래의 27%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 21,800원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 21,800원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 21,800원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.