thinkpool

흥국증권에서 3일 효성(004800)에 대해 "2020년 순이익 +64% 시가배당률 7.0%"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 100,000원을 내놓았다.

흥국증권 전우제, 김귀연 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 흥국증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 40.4%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

흥국증권에서 효성(004800)에 대해 " 2020년 영업이익 증분 중, 513억원이 세금이 이미 부과된 지분법에서 발생한다는 점에 주목할 필요가 있다. 2020년 지배순이익은 1,819억원으로 YoY +64% 증가하겠다."라고 분석했다.

또한 흥국증권에서 "2019년 영업이익은 2,446억원으로 YoY +71% 개선되었다. 2020년 영업이익은 2,925억원(YoY +20%)로 실적 개선세 지속될 전망이다. 4Q19 영업이익은 736억원(QoQ +192%, YoY +47%)을 기록했다."라고 밝혔다.

한편 "투자의견 BUY, 목표주가 10만원을 유지한다. "라고 전망했다.

◆ Report statistics

흥국증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년1월 81,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 100,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 흥국증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 100,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 4.8%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 110,000원을 제시한 바 있다.

[흥국증권 투자의견 추이]

- 2020.02.03 목표가 100,000 투자의견 BUY

- 2019.11.01 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.07 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.08.01 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.08.01 목표가 100,000 투자의견 BUY(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.02.03 목표가 100,000 투자의견 BUY 흥국증권

- 2019.12.20 목표가 110,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권