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- 위험대비수익률 -4.2, 업종지수보다 낮아 - 관련종목들 혼조세, 유통업업종 -1.34% - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.51%로 적정수준 - 거래비중 기관 25.34%, 외국인 37.51% - 주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통 - 주요 매물구간인 256,000원선이 저항대로 작용

위험대비수익률 -4.2, 업종지수보다 낮아 10일 오후 2시5분 현재 전일대비 7.2% 내린 232,000원을 기록하며 약세를 보이고 있는 신세계는 지난 1개월간 8.48% 하락했다. 동기간 동안에 주가움직임의 위험지표인 표준편차는 2%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 신세계의 월간 변동성이 상대적으로 커짐과 함께 주가도 마이너스를 보이며 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 신세계의 위험을 고려한 수익률은 -4.2를 기록했는데, 변동성은 높은 편이나 상대적으로 주가하락률이 낮아서 위험대비 수익률은 중간수준을 유지했다. 다만 유통업업종의 위험대비수익률 -3.5보다는 낮았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적으로 보기 어렵다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 신세계가 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성과 등락률이 모두 높은 모습이다. 업종등락률이 마이너스지만 시장보다는 탄력이 있고, 흐름도 좋다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
영원무역	1위	2.6%	2위	7.2%	2위	2.7
신세계	2위	2.0%	5위	-8.5%	3위	-4.2
포스코인터내셔널	3위	1.7%	1위	10.1%	1위	5.9
BGF리테일	4위	1.4%	4위	-8.3%	5위	-5.9
롯데쇼핑	5위	1.2%	3위	-6.1%	4위	-5.0
코스피	-	0.7%	-	-3.4%	-	-4.8
유통업	-	0.8%	-	-2.8%	-	-3.5

관련종목들 혼조세, 유통업업종 -1.34%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있고 유통업업종은 1.34% 하락하고 있다.

롯데쇼핑	86,600원 ▼1100(-1.25%)	영원무역	48,650원 ▲1350(+2.85%)
포스코인터내셔널	22,850원 0 (0.00%)	BGF리테일	138,000원 ▼2000(-1.43%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 8.77%로 업종평균 상회. PER은 11.24로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.6으로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 신세계는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	신세계	BGF리테일	영원무역	롯데쇼핑	포스코인터내셔널
ROE	5.3	-	6.6	2.9	5.9
PER	11.2	-	14.3	14.0	13.4
PBR	0.6	-	0.9	0.4	0.8
기준년월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월	2019년9월

상장주식수 대비 거래량은 0.51%로 적정수준 최근 한달간 신세계의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.51%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.35%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 25.34%, 외국인 37.51% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 외국인이 37.51%로 가장 높은 참여율을 보였고, 개인이 36.32%를 보였으며 기관은 25.34%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 38.59%로 가장 높았고, 외국인이 33.58%로 그 뒤를 이었다. 기관은 27.08%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 약세, 투자심리는 보통

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 강세패턴으로 전환 후 조정양상이 길어지고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 256,000원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 256,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 256,000원대는 전체 거래의 15.3%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 262,500원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 256,000원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제1매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 256,000원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.