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- 업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋아 - 관련종목들도 일제히 하락, 유통업업종 -1.53% - 증권사 목표주가 286,600원, 현재주가 대비 37% 추가 상승여력 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) - 상장주식수 대비 거래량은 0.83%로 적정수준 - 거래비중 기관 24.5%, 외국인 32.71% - 주가, 거래량, 투심 모두 적정주순 - 현재주가 근처인 204,000원대에 주요매물대가 존재.

업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋아 2일 오후 12시35분 현재 전일대비 1.65% 하락하면서 208,000원을 기록하고 있는 신세계는 지난 1개월간 2.46% 상승했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 1.3%를 기록했다. 이는 유통업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 신세계의 월간 변동성이 작았던 만큼 주가상승률도 상대적으로 낮았다는 것을 의미한다. 최근 1개월을 기준으로 신세계의 위험을 고려한 수익률은 1.8을 기록했는데, 변동성은 높지 않았으나 주가상승률 또한 높지 않았기 때문에 전체적인 관점에서의 위험대비 수익률은 다소 부진했다. 그러나 유통업업종의 위험대비수익률 -2.3보다는 높았기 때문에 업종대비 성과는 긍정적이라고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 신세계가 속해 있는 유통업업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
포스코대우	1위	3.1%	1위	10.0%	2위	3.2
호텔신라	2위	2.4%	2위	8.1%	1위	3.3
영원무역	3위	2.3%	5위	-8.0%	5위	-3.4
신세계	4위	1.3%	4위	2.5%	4위	1.8
현대그린푸드	5위	1.0%	3위	2.6%	3위	2.5
코스피	-	0.6%	-	-0.8%	-	-1.3
유통업	-	0.7%	-	-1.4%	-	-2.3

관련종목들도 일제히 하락, 유통업업종 -1.53%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 유통업업종은 1.53% 하락하고 있다.

포스코대우	23,750원 ▼1100(-4.43%)	현대그린푸드	19,900원 ▼50(-0.25%)
호텔신라	71,900원 ▼1400(-1.91%)	영원무역	44,250원 ▼1450(-3.17%)

증권사 목표주가 286,600원, 현재주가 대비 37% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 신세계의 평균 목표주가는 286,600원이다. 현재 주가는 208,000원으로 78,600원(37%)까지 추가상승 여력이 존재한다.

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 10.01%로 업종평균 상회. PER은 4.78로 업종평균보다 낮으며, PBR은 0.52로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 신세계는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 가장 낮은 상태를 보이고 있다.

	신세계	호텔신라	영원무역	포스코대우	현대그린푸드
ROE	11.0	3.4	11.1	6.2	6.9
PER	4.8	116.6	14.1	17.7	18.9
PBR	0.5	3.9	1.6	1.1	1.3
기준년월	2015년9월	2015년9월	2015년9월	2015년9월	2015년9월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수(한달누적) 4월26일부터 전일까지 기관이 4거래일 연속 순매수했다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 순매도를 기록하다가 다시 순매수로 돌아서면서 57,876주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 후 매수의 관점을 보이고 있음에도 불구하고 50,333주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 7,543주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.83%로 적정수준 최근 한달간 신세계의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.83%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.12%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 24.5%, 외국인 32.71% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 42.78%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 32.71%를 보였으며 기관은 24.5%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 50.98%로 가장 높았고, 외국인이 26.25%로 그 뒤를 이었다. 기관은 22.75%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가, 거래량, 투심 모두 적정주순

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 5일 이동평균선이 60일 저항선을 뚫으며 강하게 상승하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 204,000원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 204,000원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 204,000원대는 전체 거래의 20.9%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 210,500원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하면서 제2매물대 저항구간인 210,500원대에 점차 가까워지고 있기 때문에, 추가상승시에는 동가격대에서의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 210,500원대의 저항여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 210,500원대의 저항가능성과 204,000원대의 지지가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

(주)신세계 계열회사변경(자율공시)
4월27일 :