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하나증권에서 4일 현대제철(004020)에 대해 "영업실적 부진 장기화"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 43,000원을 내놓았다.

하나증권 박성봉 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 정체구간을 보낸 후 이번에 목표가가 하향조정된 모습이다.

◆ Report briefing

하나증권에서 현대제철(004020)에 대해 "투자의견 BUY를 유지하나 올해 연간 실적추정치 하향으로 목표주가는 기존 45,000원에서 43,000원으로 하향. 영업실적 부진이 당초 예상보다 장기화되고 있지만 올해 하반기는 중국 정부의 적극적인 철강 생산 규제로 중국의 철강 수급 개선과 수출가격 상승이 예상되고 내년에는 철근 내수 판매도 올해보다는 회복될 것으로 전망되기 때문에 이를 감안한 장기적인 관점에서의 투자가 유효한 시점이라 판단."라고 분석했다.

또한 하나증권에서 "2분기에도 판매량 부진과 판가 하락의 부정적 영향 예상. 2024년 2분기 연결 매출액과 영업이익은 각각 6.0조원(YoY -15.6%, QoQ +1.4%)과 615억원(YoY -86.8%, QoQ +10.2%)으로 영업이익은 시장컨센서스 1,320억원을 크게 하회할 것으로 예상. 3분기에도 내수 부진 지속 전망과 비수기 돌입이 부담으로 작용. 다만 2분기의 각종 일회성 비용이 제거된다는 점을 감안하면 3분기에 1,134억원(YoY -50.3%, QoQ +84.4%)의 영업이익을 기록할 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다.

오늘 하나증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 43,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 현대차증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 45,400원을 제일 보수적인 의견을 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 36,000원을 제시한 바 있다.

[하나증권 투자의견 추이]

- 2024.07.04 목표가 43,000 투자의견 BUY

- 2024.05.02 목표가 45,000 투자의견 BUY

- 2024.04.05 목표가 45,000 투자의견 BUY

- 2024.01.31 목표가 45,000 투자의견 BUY

- 2024.01.08 목표가 45,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.07.04 목표가 43,000 투자의견 BUY 하나증권

- 2024.07.01 목표가 38,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2024.06.24 목표가 43,000 투자의견 BUY NH투자증권

- 2024.06.11 목표가 36,000 투자의견 BUY 하이투자증권