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삼성증권에서 28일 현대제철(004020)에 대해 "실적보다 시황 흐름이 더욱 중요한 시점"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 62,000원을 내놓았다.

삼성증권 백재승 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 61.9%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 현대제철(004020)에 대해 " 중국 철강 생산량은 작년 하반기에 크게 줄어든 이후, 중국 내 전력난 완화 및 베이징 동계 올림픽 이후 환경 규제 완화 등 영향으로 3월부터 회복될 수 있음. 하지만 중국의 친환경 정책 기조가 뒤집히지는 않을 것이기에 올해 연간 생산량은 수요 흐름에 맞춰 형성될 것으로 기대. 이에 따라 2Q22부터는 철강 수요 회복 기조 및 증산 불확실성 해소 등에 힘입어 철강 시황 개선이 전망"라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "4Q21 연결기준 영업이익은 7,721억 원으로, 컨센서스 9.5% 하회"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2021년1월 50,000원이 저점으로 제시된 이후 2021년9월 85,000원을 최고점으로 목표가가 제시되었고 최근에는 62,000원으로 다소 하향조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 62,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 5.1%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 73,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2022.01.28 목표가 62,000 투자의견 BUY

- 2022.01.10 목표가 62,000 투자의견 BUY

- 2021.11.22 목표가 62,000 투자의견 BUY

- 2021.10.29 목표가 70,000 투자의견 BUY

- 2021.09.17 목표가 85,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2022.01.28 목표가 62,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2022.01.28 목표가 57,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2022.01.28 목표가 53,000 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2022.01.28 목표가 58,000 투자의견 BUY 현대차증권